您好,现在关于中证1000股指期权一手所需的保证金,计算方法涉及到多个因素,包括合约当日结算价、标的指数当日收盘价、合约乘数以及保证金调整系数等。以下是一些具体的计算方法和示例:
1. 买方权利金计算:买方(权利方)只需支付权利金,其计算公式为“权利金=开仓价×合约乘数”。例如,如果买入一张执行价为6900的中证1000看涨期权,当前为27.2点,合约乘数是每点人民币100元,则买入一张期权所需权利金为27.2×100=2720元。
2. 卖方保证金计算:卖方(义务方)需要支付保证金,其计算较为复杂。以看涨期权为例,计算公式为“每手看涨期权交易保证金=合约当日结算价×合约乘数+max(标的指数当日收盘价×合约乘数×合约保证金调整系数-虚值额,最低保障系数×标的指数当日收盘价×合约乘数×合约保证金调整系数)”。例如,假设某期权的昨日结算价为20.6,中证1000指数昨日收盘价为6633.49,合约乘数为100,保证金调整系数为12%,最低保障系数为0.5,则计算出的保证金约为55010.88元。
3. 最新保证金比例:根据2024年5月17日的数据,中证1000股指的交易所保证金比例为12%。以中证1000股指2406主力合约为例,按照现价计算,一手中证1000股指期货合约的交易所保证金约为129960元。
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发布于2024-5-19 12:52 北京