国内股指期货的手续费是双边收取——开仓收一次，平仓收一次，没有单边这一说。

目前（2026年）各交易所执行的收费标准是统一的：沪深300、上证50、中证500、中证1000这四个股指期货品种，开仓手续费都是成交金额的万分之0.23，平仓也是万分之0.23。也就是说你做一手完整的买卖（开仓→平仓），总共要交万分之0.46的手续费。

但如果你以为成本就是万分之0.46，那就踩坑了。股指期货有个跟商品期货完全不同的规则——平今仓手续费是开仓的10倍。

2026年过

平今仓才是真正的成本大头

「平今仓」指的是当天开仓、当天就平掉。交易所为了抑制过度短线交易，对平今仓单独设了一个收费标准：万分之2.3。对比一下：

• 开仓：万分之0.23
• 平昨仓（隔日平）：万分之0.23
• 平今仓（当天平）：万分之2.3

拿沪深300指数期货来算一笔账。假设当前沪深300指数在3800点附近，合约乘数是每点300元，一手合约价值就是3800×300=114万元。

开仓手续费： 114万×0.000023≈26.2元 平昨仓手续费： 同样是26.2元 平今仓手续费： 114万×0.00023≈262元

注意：这个数字还没有算期货公司在交易所基础上的加收，实际支付的金额通常还会有一些浮动。

看到差距了吗？如果你当天开仓又当天平掉，光是交易所的手续费就是开仓的10倍。做一次完整的「开仓→平今仓」，手续费接近290元；同样是开仓→隔日平仓，手续费只需要52元左右，差了将近5倍。

这还只是沪深300一个品种。如果做中证1000——它的合约乘数是每点200元，但指数点位通常在5000-6000点，一手合约价值也在100万以上，算下来平今仓的成本同样不低。

所以真正影响你交易成本的不是「单边还是双边」，而是你平仓的时机。

怎么在不违规的前提下降低手续费成本？

知道这个规则之后，几个实操方向可以关注：

第一个也是最直接的方法：隔日平仓替代平今仓。 如果你不是做高频的日内策略，完全可以把开仓的单子持仓过夜，第二天再平。成本直接从万分之2.3降回万分之0.23，降幅90%。

第二个方法是利用锁仓机制。 股指期货支持锁仓——同一品种开方向相反的两笔仓单。锁仓状态下，平今仓的手续费按平昨仓的标准收取。一些做日内策略的投资者会用这个方法：开多单进场后，不平仓，而是反向开一个空单锁住，第二天再平掉两边的单子。这样日内进出只需承担开仓手续费，锁仓本身不需要额外成本。但要注意锁仓会占用双边保证金，对资金量有一定要求。

第三个方向是关注期货公司的费率政策。 虽然交易所标准是统一的，但每家期货公司在交易所基础上加收的比例不一样。有些公司对股指期货的费率政策有一定的灵活空间，开户前可以问清楚客户经理。可以咨询一些国内主流靠前的期货公司，像广发期货、中信建投，方正中期，新湖期货等等。这些公司的客户经理基本都清楚股指期货的费率政策，可以了解一下各家在加收部分的具体标准，对比之后再决定。

简单总结： 股指期货手续费双边收取，这是基本规则。但真正让你多掏钱的是平今仓——它是开仓成本的10倍。想省钱，先搞清楚自己是不是做了平今仓，然后考虑隔日平或锁仓这类方式。具体到每家公司的费率加收标准，开户前问清楚客户经理，心里有个底再做交易。