□金融投资报记者陈雨禾

　　4月29日，A股三大股指集体上涨，上证指数成功收复4100点整数关口。

　　在市场整体回暖的背景下，近期备受关注的光芯片龙头源杰科技，股价再度创出历史新高，坐稳A股“股王”宝座。算力芯片龙头寒武纪涨逾3%，股价同样超越了茅台。

　　截至当日收盘，上证指数上涨0.71%，报收4107.51点；深证成指上涨1.96%，报收15120.92点；创业板指上涨2.52%，报收3687.17点。沪深北三市成交额为26091亿元，较前一交易日小幅放量583亿元。

　　盘面上，稀土、锂矿、锂电等概念板块涨幅居前，工业气体、CXO、减肥药等板块跌幅居前。全天逾3900只个股上涨，其中涨停个股达119只。

　　距离“五一”假期越来越近，投资者对“红五月”行情历来充满期待。

　　对于接下来的市场走势，不少机构纷纷给出了自己的看法。

　　中金公司分析指出，高景气成长风格是对抗全球宏观环境不确定性的关键。成长行情的决定因素在于高景气的产业趋势和盈利兑现。如果景气上升趋势较为明确，分子端的增长动能有望对冲分母端利率和风险溢价上行。A股市场这一轮成长风格的上涨，重要驱动力来自3月以来AI取得较多突破性进展。中东局势虽然抑制了这种景气交易，但随着冲突尾部风险的下降，被风险偏好压制的景气交易有望重回市场主导地位。

　　平安证券认为，中央政治局召开会议分析研究当前经济形势和经济工作，对二季度市场预期具有提振作用。会议强调要“稳定和增强资本市场信心”，建议持续关注顺应政策引导趋势的新兴产业细分方向。与2025年4月及8月的中央政治局会议所释放的信号相比，本次会议对经济形势的判断更加乐观，政策更强调用好、落实存量政策，深挖内需潜力，也更关注“科技自立自强”和“建设现代化产业体系”。

　　具体到机会方面，银河证券表示，投资者可把握科技创新、自主可控与产业景气的确定性趋势，重点聚焦业绩景气度较高的细分板块。建议关注通信设备、算力、存储、半导体、计算机设备相关板块。此外，资源品与材料涨价逻辑备受资金青睐。受益于供给收缩、需求边际回暖或价格中枢上移，具备涨价弹性的资源品和材料公司近来表现抢眼，建议关注有色金属、基础化工、公用事业等板块中的绩优股。