上海证券报、证券时报2014.3.14
所有资料来源均为媒体公开信息，仅供参考，小心风险 。
所有内容均为网络公开信息，如有涉及版权问题。
时报财富资讯
     
      2014年3月13日星期四
     
      【今日导读】
      >市场上演“喝酒”行情　继续布局防御性板块
      >百草枯价格持续上涨　大企业满产原料紧张
      >聚飞光电新产区即将投入使用　保障业绩高增长
      >熊猫烟花拟收购华海时代100%股权
      >酿酒板块现涨停潮　近3亿资金买入泸州老窖
     
      【主编视角】
      >市场上演“喝酒”行情　继续布局防御性板块
      －－－－－－
      　　13日，A股上演“喝酒”行情，30只涨停个股（除*ST）中，白酒股占到五席。盘后交易数据显示，多家机构现身买入前五席位，防御性思路初现端倪。时报资讯本周连续提示可关注白酒、乳制品等防御性板块，目前情况符合我们此前判断。
      　　沿着“安全为上”的思路，我们认为，大盘调整时，食品饮料作为防御性板块整体表现出色，尤其是一些业绩增长明确、估值较低、具有长期投资价值的标的。符合上述特征的公司如中炬高新（600872），公司坚持高端化调味品路线，不断创新拓展产品品类，随着产能的释放，未来三年净利润复合增速约30%；承德露露（ 000848 ）主打产品杏仁露稳健增长，新品核桃露市场前景广阔，今年有望实现爆发式增长。
     
      【投资聚焦】
      >百草枯价格持续上涨　大企业满产原料紧张
      －－－－－－
      　　据时报资讯监测，13日，国内百草枯42%母液主流报价已升至30500-31000元/吨，较上月同期上涨近7%，较去年同期上涨近60%。目前，主流企业装置继续满产，仍以完成前期订单为主，中小产能开工率提升导致原料吡啶出现缺货。
      　　业内认为，“1745号文”成为影响今年百草枯行情的主要因素。短期看，7月1日生效前，国内制剂商仍将维持大量采购，对母液价格形成支撑；中长期看，停止水剂生产将进一步淘汰落后产能，提升具有技术、资金优势的母液生产企业市场份额。A股公司中，红太阳（ 000525 ）年产百草枯2万吨，吡啶6.2万吨，上下游产业链优势明显；沙隆达A（ 000533 ）百草枯年产能8000吨。
     
      【独家参考】
      >聚飞光电新产区即将投入使用　保障业绩高增长
      －－－－－－
      时报资讯获悉，专注于手机用LED背光产品的聚飞光电（300303）深圳平湖厂区即将完成建设，投入使用，预计2014年公司产能将从2013年的600KK扩大到1000KK,实现大幅增长。
      　　据了解，公司平湖厂区的建筑面积近4万平米，是现有厂房的4倍，为一下步产能扩产做了充足的准备。自2013年年末，公司新购置的几十台设备已经在平湖厂区投入使用，总部的生产线也将全部迁往平湖。产能的扩大，将为公司业绩的持续大幅增长提供保证。2013年公司实现收入7.53亿元，同比增长52%，实现净利润1.31亿元，同比增长43%，对应EPS为0.60 元。券商预计，今年公司业绩将继续增长50%以上。
      【财经要闻】
      >li*：今年财税金融改革将是重头戏。
      >财政部正在研究电信、房地产业等的营改增试点。
      >我国前2月工业增加值年率增长8.6%，低于预期。
      >央行周四再度进行1000亿正回购，本周净回笼资金400亿。
      >国际航协下调航空业2014年盈利预期，油价上涨预期是主因。
      >泰国克拉运河开始筹建，徐工、柳工和三一重工参与建设。
      >燃料电池商普拉格订单超预期，股价盘前涨14%。
     
      【公告淘金】
      >熊猫烟花（600599）拟向万载华海发行股作价5.5亿元收购的华海时代100%股权。华海时代主营业务为电视剧制作和发行，作品有《娘要嫁人》、《箭在弦上》等，2013年实现净利润3840万元。周五复牌。
     
      >东北证券（ 000686 ）去年净利大增219%至4.8亿元，主要原因是证券投资业务和创新业务盈利增长。公司拟10转10派0.8元。
     
      >深长城（ 000042 ）自3月14日起由“深长城”更名为“中洲控股”，证券代码不变。
     
      >雷柏科技（002577）与央视国际(中国网络电视台)旗下未来电视签署互联网电视业务合作协议，未来电视负责提供内容及播控平台，雷柏负责提供机顶盒等相关硬件，合作期限1年。
     
      >国联水产（300094）常务副总经理鲁承诚增持67万股，均价8.63元/股，耗资578万元。公司董事会10日审议通过聘任鲁承诚为公司常务副总，该人士拥有多年投行工作经历，有助于公司未来开展资本运作。
     
      >阳光城（ 000671 ）与星网锐捷（ 002396 ）拟共同投资5000万元设立合资公司（各占50%股权），研究智能家居、智能社区、云呼叫中心等产品和服务，实现优势互补，共同应对行业的升级。两家公司14日均复牌。
     
      >中泰化学（ 002092 ）拟以现金增资下游客户新疆富丽达，持有其30%股权。新疆富丽达现有10万吨棉浆泊、30万吨粘胶纤维产能，年烧碱消耗量25万吨，粘胶纤维单厂产能全球第一。
     
     
      【资金风向】
      >酿酒板块现涨停潮　近3亿资金买入泸州老窖
      －－－－－－
      　　周四，沪深指数微涨，酿酒、LED等板块涨幅居前。龙虎榜上，泸州老窖（ 000568 ）涨停。交易数据显示，四家机构机构和一家券商营业部合计买入2.89亿元，约占当日成交金额的27%；另有两家机构卖出逾3000万元。周四白酒板块集体表现抢眼，机构投资者大笔买入避险，在大盘继续调整预期下，具有防御性的白酒板块或继续受到资金追捧。
     
      >主力合约继续大幅贴水
      －－－－－－
      　　13日期指主力合约IF1403报收2105.4点，涨0.91%，贴水35点。周四期指高开高走，截至收盘，该合约持仓7.99万手，减仓2560手。总体来看，在上涨中成交量减少，持仓量减少，继续大幅贴水。  

2014-3-14上证早知道 （星期五)
     
      发布时间：2014-3-13 21:21:00
      【今日导读】
      >高端白酒民间消费强劲 机构抢先配置
      >文化支持政策将出 LED行业景气回升
      >熊猫烟花涉影视 星网锐捷携手支付宝
      >阳光城进军智能家居 国联水产获增持
     
      【上证聚焦】
      ○高端白酒民间消费强劲 机构抢先配置
      ------
      白酒股13日出现井喷行情，酿酒行业指数涨幅接近5%，5只个股收盘涨停。当日龙虎榜显示，3家机构席位合计买入泸州老窖（ 000568 ）24223万元，占当天成交额的22.5%，同时有两家机构合计卖出3002万元。
     
      点评：白酒行业估值此前随着预期走弱一路走低，目前预期正在转好。调研显示，近期上海白酒批发市场出现明显回暖，贵州茅台（600519）、五粮液（ 000858 ）等高端白酒批发商已经开始寻求进一步货源。泸州老窖、洋河股份（ 002304 ）较早进行了销售政策调整，2014年增长压力更小。研究机构认为，经过去年销售渠道和政策的调整，民间消费已经开始主导高端白酒的需求，这种景气复苏有望持续。2014年下半年白酒行业出现整体性投资机会是大概率事件，当前市场低迷引发的避险情绪是一些机构配置白酒股的触发因素。
     
      【上证精选】
      ○li*13日表态今年不会出台短期刺激政策，强调有能力也有条件使经济运行保持在合理区间。
      ○今年前两月财政收入同比增长11.1%支出增长6%，其中医疗卫生与计划生育支出同比增长22.9%。
      ○今年前两月社会消费品零售总额同比增长11.8%，中西药品、通讯器材增幅居前。
      ○央行13日上午开展了1000亿元28天期正回购操作，未改变资金面宽松局面。
      【产业情报】
      ○相关政策将出 金融支持促文化成为支柱性产业
      ------
      上证报资讯获悉，《关于推进文化创意和设计服务与相关产业融合发展的若干意见》已经由高层拟就，近日将正式向社会公布，文化产业与金融的融合与合作将是重要内容之一。业内人士表示，《若干意见》的出台，标志着文化与相关产业的融合发展已经成为国家战略，新一轮文化投资的高潮即将到来。
     
      华谊兄弟（300027）董事长王中军表示，希望以入股美国Studio 8公司为契机，进入美国主流电影市场；将尝试以“众筹模式”与互联网金融结合。光线传媒（300251）董事长王长田表示，将融合影视剧、电视节目、演出、动画、游戏、主题公园、衍生品开发等领域，成为顶级内容提供商；若中国文化产业发展银行获批，将积极考虑参股。
     
      ○六成企业盈利 LED行业景气回升
      ------
      截至13日，A股的53家LED概念股已有39家公布年报或业绩快报，其中有23家实现盈利，占比约六成。与整体亏损的2012年相比，LED行业已经走出困境。
     
      与此同时，近一月来累计有16家LED企业获得机构几十次调研。其中奥拓电子（ 002587 ）在2月18日至3月6日共接待了6场调研，公司表示LED照明业务市场空间大，将成为新的业绩增长点；利亚德（300296）也曾在一周内接待过3场调研；万润科技（002654）表示，今年将重点拓展LED照明市场及产品，并加快LED封装与照明新技术的开发。
     
      ○据中国网报道，由柳工、徐工、三一等中国企业牵头的克拉运河筹建小组已经开始运作，未来若建成将给中国和东盟节约大量航运成本。
      【资金观潮】
      ○机构调研安利股份 看好电子产品用合成革
      ------
      多家机构近日调研安利股份（300218），看好公司电子产品用合成革发展前景。公司曾在2月底公告成为三星手机供货商，据悉公司产品主要配套三星主力机型，市场份额较大，现有产能已无法满足三星需求，目前正抓紧扩能。预计年产2200万米合成革建设项目将在今年底达产，今年高物性合成革的销量同比增长20%左右。机构还对公司为世界杯提供用球一事高度关注，公司表示目前订单情况良好，世界杯的举行有利于产品销售。
     
      【公告解读】
      ○熊猫烟花收购电视剧公司
      ------
      熊猫烟花（600599）拟以每股9.17元定增，作价5.5亿元，收购华海时代全部股权。标的公司从事电视剧制作发行，去年净利3840万元，对应收购市盈率约14倍。公司停牌前报收9.76元。
     
      ○星网锐捷与支付宝共谋KTV O2O
      ------
      星网锐捷（ 002396 ）子公司星网视易与支付宝签署合作协议，将使消费者可在星网视易的KTV场所解决方案及“K米”平台上进行移动支付，实现KTV场所O2O的闭环，为消费者带来更好的消费体验。
     
      ◆阳光城（ 000671 ）也拟与星网锐捷进行合作，双方将各出资50%，设立合资公司，进军智能家居、社区服务市场。公司停牌期间房地产板块较为活跃。
     
      ○国联水产新任高管出手增持
      ------
      国联水产（300094）常务副总经理鲁承诚12日至13日增持67万股，均价8.634元。最新股价9.02元。鲁承诚近日刚上任，此前未曾持有公司股份。
     
      点评：另值得注意的是，鲁承诚长期从事投行工作，曾是公司IPO保荐项目成员之一，对公司可谓知根知底。据媒体报道，鲁承诚是公司唯一的常务副总经理，不同于其他分管各部门的副总，未来将主要负责股权并购等事项。
     
      ○雷柏科技结盟央视进军互联网电视
      ------
      雷柏科技（ 002577 ）与央视国际网络下属的未来电视签约，拟就互联网电视业务进行合作。未来电视将提供符合广电总局要求的内容服务平台和集成播控平台，雷柏科技负责设计生产与该平台完全绑定的终端产品。
     
      ○山西三维（ 000755 ）拟向关联方新疆国泰授予1,4-丁二醇装置技术以及PTMEG产品技术许可等服务，有望从中获得技术转让费4.5亿元，其中4.05亿元将在年内确认，有助于改善现金流和经营业绩。
     
      ○*ST彩虹（600707）14日复牌并摘帽，更名为彩虹股份。
      【季报年报】
      ○东北证券（ 000686 ）年报拟10转10，最新股价14.32元。
     
      ○中国平安（601318）交出首份保险股年报：去年净利润281.54亿元，同比增长40.4%。受益于投资回暖和基数较低这两大因素，预计上市保险公司2013年净利润均将大幅增长。
     
      ○富瑞特装（300228）一季度预增35%至65%，因主营业务销售增长。
     
      【大宗商品】
      ○主产国减产概率大 糖价或将步入上升期
      ------
      广西糖会将于18日召开，鉴于当前国内制糖业普遍亏损，业内认为此次糖会很可能透露利好信息，刺激糖价上涨。近期，全球头号食糖生产国巴西出现罕见干旱，而第二大制糖国印度又降雨过多。中金公司报告预计，2014/2015榨季里，全球食糖将出现5年以来的首次供应缺口，今年或成糖价转折年。A股的南宁糖业（ 000911 ）和中粮屯河（600737）主营制糖，以往糖价的低迷使其业绩不佳。  



2014-3-14中证快报 （星期五)
     
       
      【今日导读】
      ○政策力推加上走出去核电建设提速
      ○预期扭转机构游资联手抄底白酒股
      ○雷柏科技牵手未来电视欲谋求转型
      ○熊猫烟花定增收购华海时代涉影视
      ○发改委近期核准巨额铁路投资项目
     
      【中证头条】
      政策力推+走出去 核电建设进入提速期
      ----------
      在今年两会政府工作报告中，推动核电等技术装备走出国门被首次写入；同时，多达11位政协委员联合署名关于核电“走出去”的提案，由此市场之前对核电重启的预期被进一步明确。而据近日中国商务部官网援引南非当地媒体的消息称，中国官方已表示希望参与建设南非新核电站，这或被看作是“走出去”战略迈出的一大步。
      点评：政策的着力扶持以及“走出去”战略的稳步推进，将令核电建设进入提速期。此前受日本核泄漏事故影响而暂缓审批核电项目的局面将出现大幅改观，行业估值有望向上恢复，不排除今年上半年核电板块迎来主题投资行情的可能。
     
      【中证聚焦】
      机构游资联手抄底白酒股
      ----------
      今日白酒股强势爆发。山西汾酒（600809）、泸州老窖（ 000568 ）等5只个股涨停，中信白酒指数涨幅高达6.15%。交易所公开交易信息显示，机构与部分著名游资联手抄底。泸州老窖买入席位中，前三位为机构专用席位，另外两个为中金公司上海淮海中路营业部和国泰君安交易单元。第一大机构买入席位买入金额达到1.41亿元，前五合计买入金额高达3.08亿元。而前五卖出席位合计卖出金额只有8000万元。另外，金种子酒（ 600199 ）、水井坊（600779）等股票则获得了银河证券宁波翠柏路营业部、华泰证券（601688）绍兴上大路营业部、国泰君安总部等著名游资及机构席位的买入。
      点评：今年来，中证资讯不断提示白酒股的战略投资机会。白酒高端市场已基本见底，“三公”消费下降的全部影响已基本计入股价。随着民间消费增长，白酒股盈利将逐渐扭转下滑态势。尽管真正的复苏还需要一段时间，但目前板块估值整体处于底部几无异议。
     
      【两会直击】
      汤宗伟：通用航空迎黄金发展期
      ----------
      全国人大代表、重庆两江新区党工委副书记、管委会常务副主任汤宗伟表示，我国通用航空产业已经进入黄金发展期；各地发展通航热情高涨有利于推动基础设施的建设，但同时也需要进行专业化的谋篇布局，并具备耐心和实力。两江新区发展通用航空是从全产业链角度着眼，力求2015年前，在空域标准制定、通航机场建设、通航培训、通航制造等方面取得一定突破。
     
      【要闻速递】
      ○国务院总理li*今日在答记者问时表示，向雾霾宣战，要主动出击，持续不懈地奋斗，来打这场攻坚战。建议中长期关注大气污染检测、治理类环保股。
      ○3月13日，据统计局网站消息，前2月房地产开发投资同比增19.3%，新开工住宅面积降29.6%。
      ○对于“影子银行”等金融风险，国务院总理li*表示，我们正在加强监管，已经排出时间表，推进实施巴赛尔协议III规定的监管措施。
      ○3月13日，据交易员透露，央行今日上午在公开市场开展了正回购操作，期限28天，交易量为1000亿元，这与周二操作完全相同。
      ○湖南省政府网站日前刊发《关于进一步深化国有企业改革的意见》，标志着湖南新一轮国企改革的帷幕正式拉开。
      ○3月13日，航运业BDI指数收报于1453点，较前一日暴跌8%，创下过去6年来单日最大跌幅。
     
     
      【公司动向】
      雷柏科技牵手CNTV转战互联网电视
      ----------
      雷柏科技（ 002577 ）与未来电视有限公司近日签署了《互联网电视业务合作协议》，双方就互联网电视业务合作事宜达成一致。未来电视是央视国际网络有限公司旗下公司，拥有互联网电视业务经营牌照资质，负责互联网电视业务的建设、运营、市场开发、宣传推广及其他商业化经营。
     
      点评：在互联网电视快速发展的今天，公司已从PC硬件生产销售转型为互联网电视业务，有望摆脱业绩下滑的局面。牵手CNTV，公司的互联网电视机顶盒订单将得到较大提升，从而为公司创造新的利润增长点。
     
      乐视影业今年计划票房30亿
      ----------
      3月13日，乐视影业在北京举行2014战略发布会，公司发布了2014年公司出品/发行15部影片，并宣布公司2014年票房目标为30亿元，这一数字和华谊兄弟（ 300027 ）2013年的票房持平。乐视影业签约导演兼艺术总监张艺谋宣布，其导演的《归来》为中国首部4K/IMAX文艺大片，计划5月上映。此外，乐视影业签约了国内重量级导演陆川。
     
      熊猫烟花定增收购华海时代涉足影视
      ----------
      熊猫烟花（600599）拟发行股份购买其持有的华海时代100%股权。华海时代属于广播、电视、电影和影视录音制作业，主营业务为电视剧制作和发行。
     
      ○阳光城（ 000671 ）与星网锐捷（ 002396 ）5000万设立合资公司，研究开发智能社区、智能家居、云呼叫服务中心及服务、智能社区等业务。
      ○瑞普生物（ 300119 ）拟10转10派2元。
      ○千山药机（ 300216 ）控股宏灏基因，布局基因检测业务。
      ○姚记扑克（ 002605 ）设立上海姚记网络科技有限公司。
      ○东凌粮油（ 000893 ）拟进军特种食用油脂市场。
      ○*ST上控（ 002162 ）17日起脱星摘帽，证券简称变为斯米克，代码不变。
     
      【产经观察】
      发改委近期核准巨额铁路投资项目
      ----------
      国家发改委近期接连核准了新疆红柳河至淖毛湖、哈尔滨至牡丹江、哈尔滨至佳木斯、青岛至连云港（601008）、杭州至黄山五条铁路建设项目，总投资共计1424.22亿元。
      点评：从目前的形势看，经济增速下滑的压力很大。发改委在这个时点集中批复多个铁路投资项目，也是在向市场释放稳定预期信号。可关注晋亿实业（601002）、晋西车轴（600495）、中国铁建（601186）、中国中铁（601390）等相关铁路建设个股。
     
      ○中国科学与英国科学家合作，近期在石墨烯材料研究方面取得突破，有望实现海水的迅速淡化与净化。关注石墨烯和海水淡化题材股。
     
      【市场透视】
      净空大减 期指偏多信号明确
      ----------
      期指四个合约周四全线上涨，最终收盘价站上了2100点整数关口，市场情绪有所回暖。总持仓增仓2499手至13.12万手，主力合约IF1403前20名会员净空单持续减少至5516手；三个合约前20名会员净空持仓也减少至10079手。
     
      点评：多个维度的净空单数据一致地下降，结合总持仓量增加至13万手上方，这说明空头套保头寸的出清数量较大，是明显偏好的讯号。