【宏观经济】

　　欧洲央行行长拉加德：希望2025年欧洲央行能够实现2%的通胀目标

　　欧洲央行行长拉加德：希望2025年欧洲央行能够实现2%的通胀目标。

　　土耳其否认埃尔多安与以色列接触 土以关系持续紧张

　　土耳其总统府新闻局当地时间12月30日发表声明，称土耳其对以色列的政策没有改变，两国没有进行任何接触。声明否认了土耳其总统埃尔多安就叙利亚问题与以色列进行接触的说法。此前有土耳其媒体援引以色列媒体的报道称，埃尔多安联系以色列政府讨论叙利亚问题。(央视新闻)

　　本轮巴以冲突已致加沙地带45553人死亡

　　当地时间1月1日下午，加沙地带卫生部门发布消息称，自2023年10月7日巴以新一轮大规模冲突爆发以来，以色列对加沙地带的军事行动已造成45553人死亡，另有108379人受伤。(央视新闻)

　　美联储明年1月维持利率不变的概率为88.8%

　　据CME“美联储观察”：美联储明年1月维持利率不变的概率为88.8%，降息25个基点的概率为11.2%。到明年3月维持当前利率不变的概率为49.7%，累计降息25个基点的概率为45.3%，累计降息50个基点的概率为4.9%。

　　人民银行加大逆周期调节，12月净买入债券3000亿

　　中国人民银行发布公告，为加大货币政策逆周期调节力度，保持银行体系流动性充裕，2024年12月人民银行开展了公开市场国债买卖操作，全月净买入债券面值为3000亿元；2024年12月人民银行以固定数量、利率招标、多重价位中标方式开展了14000亿元买断式逆回购操作。 

　　房贷利率大幅下调至3.3%，预计未来仍有下行空间

　　1月1日，大量“房贷族”的存量房贷利率迎来了大幅下调，调整幅度达60个基点。贷款合同为贷款市场报价利率LPR-30BP的商业贷款，房贷利率下调至3.3%。专家预计，2025年，随着适度宽松的货币政策的实施，房贷利率仍有继续下行的空间。(中国证券报) 

　　俄气中断对乌克兰输气协议，影响欧洲供应

　　俄能源巨头俄罗斯天然气工业股份公司通报称，由于与乌克兰签订的俄罗斯天然气过境乌克兰输欧协议到期，俄气方面已于北京时间1日13时中断了输气。(中国经济网) 

　　【行业要闻】

　　国务院：同意继续在中国(上海)自由贸易试验区临港新片区暂时调整适用有关行政法规规定的批复

　　国务院发布同意继续在中国(上海)自由贸易试验区临港新片区暂时调整适用有关行政法规规定的批复，同意自2025年1月1日起至2027年12月31日，在中国(上海)自由贸易试验区临港新片区暂时调整适用《中华人民共和国国际海运条例》、《国内水路运输管理条例》的有关规定。

　　2024年硅锰合金产量环比增，同比降超9%

　　据SMM，2024年12月我国硅锰合金总产量环比增加超3%，同比减少超9%。2024年1-12月我国硅锰产量累计同比下降超10%。进入1月，部分硅锰厂预计在春节前后进行检修，以售卖库存为主，产量预计小幅减少。 

　　加快工业清洁低碳氢应用实施方案发布

　　工信部等三部门印发《加快工业领域清洁低碳氢应用实施方案》，其中提到，到2027年，工业领域清洁低碳氢应用装备支撑和技术推广取得积极进展，清洁低碳氢在冶金、合成氨、合成甲醇、炼化等行业实现规模化应用，在工业绿色微电网、船舶、航空、轨道交通等领域实现示范应用，形成一批氢能交通、发电、储能商业化应用模式。 

　　2025年国内车市零售预计达2340万辆 新能源车渗透率57%

　　乘联分会秘书长崔东树预计，2025年国内车市零售将达2340万辆，同比增长2%。其中，新能源乘用车零售将达1330万辆，同比增长21%，渗透率将达57%。

　　中色国际与江西铜业达成2025年铜基准价协议，降至95美元/吨

　　据SMM了解，北京时间2024年12月31下午中色国际贸易有限公司与江西铜业就2025年CIF进口粗铜RCBenchmark达成一致，为95美元/吨。此RC较今年116美元/吨减少21美元/吨。 

　　工业硅价格难被拉动

　　市场供需在25年可能存短暂错配期，工业硅价格仍有希望被“救起”

　　总体来看，2024年工业硅现货价格在高供应、高库存形势下一路下行，随着行业集中度的不断提升，中小规模工厂夹缝生存，利润微博。多晶硅上市之际，市场更多关注点转移在多晶硅价格上，然而光伏行业自律能否坚持到底，多晶硅行业能否正向拉动工业硅，也成为25年的重要关注点。我们认为，终端需求虽难有较大改善，但随着多晶硅上市交易，货品流动属性与投机属性增强，隐性需求被带动，市场供需在25年可能存短暂错配期， 工业硅价格仍有希望被“救起”。(Mysteel)

　　成品油价或迎新年“第一涨”，调价窗口即将开启

　　2025年1月2日24时，国内新一轮成品油调价窗口将再度开启。记者从多家大宗商品资讯平台获悉，届时成品油零售限价或迎压线上调。国内汽、柴油价格根据国际市场原油价格变化每十个工作日调整一次。据金联创测算，截至2024年12月31日第九个工作日，参考原油品种均价为71.75美元/桶，变化率为0.77%，对应的国内汽柴油零售价应上调45元/吨。受原油连涨影响变化率将继续正向拉宽，按照目前原油均价估测，本轮零售价最终对应上调幅度在55元/吨左右。根据现行调价机制，调价幅度不足50元/吨，汽、柴油价格不作调整。这意味着本轮油价有较大概率紧贴调价红线上调。(澎湃)

　　商务部公布2025年燃油非国营贸易进口允许量为2000万吨

　　商务部公布2025年成品油(燃料油)非国营贸易进口允许量申领条件、分配原则及相关程序，其中2025年燃料油非国营贸易进口允许量为2000万吨。 

　　山东钢铁日照高炉检修预计日均减产1万吨

　　据Mysteel，山东钢铁集团日照有限公司计划于2025年2月15日-4月15日对一座5100m高炉进行检修，预计日均影响产量1万吨左右。 

　　印尼2025年毛棕榈油参考价格定为每吨1059.54美元

　　印尼贸易部公布，2025年1月毛棕榈油参考价格定为每吨1059.54美元，此前2024年12月为1071.67美元。 

　　马哈拉施特拉邦糖产量下降890.2万英担

　　据外媒报道，2024/2025榨季马哈拉施特拉邦的糖厂继续运营，甘蔗压榨量和糖产量均较上一榨季有所下降。截至12月26日，糖产量较上一榨季同期减少890.2万英担(约89万吨)。 

　　12月高炉检修致铁水产量大幅下降778万吨

　　根据SMM跟踪调研数据，12月份实际有38座高炉进行检修，日度铁水减量为16.35万吨。数据显示，12月份高炉检修共导致铁水产量净减少778.15万吨，比11月份增加了184.32万吨，日均铁水产量减少约6万吨。预计1月铁水产量环比12月或有提升，但提升空间有限。 

　　日本制铁向美国总统拜登提出新的方案，希望能收购美国钢铁公司

　　日本制铁向美国总统拜登提出新的方案，希望能收购美国钢铁公司。(财联)

　　美国天然气期货日内暴涨，提振替代品液化气价格

　　今日无夜盘交易，周四将恢复早盘，节后关注国内政策落地以及国际地缘方面重要消息。 1、液化气：美国天然气期货日内暴涨，提振替代品液化气价格；周一发布的一项初步调查显示，上周美国原油库存料下降，叠加OPEC+继续减产来维稳油价，油价积极反弹，油化工日内强势反弹，lpg主力领涨期市。后续中期继续看好国际原油触底反弹走势，下游关注沥青、lpg、燃油等品种机会。 2、多晶硅：本周多晶硅期货在广期所正式上市，市场热度较高，成交活跃。基本面供需宽松的情况下，更多关注资金动向，多晶硅主力2506合约倾向于在40000大关下方谨慎低多更为稳妥，41000之上轻仓短多注意仓位管理，上方关注44000大关附近拉压力作用。(中辉期货)

　　【财经重要数据与事件】

　　1. 中国12月财新制造业PMI。

　　2. 中国至1月2日螺纹钢周度产量、库存数据。 

　　3. 中国至1月2日华东港口甲醇库存。

　　4. 马来西亚12月1-31日SPPOMA马棕油产量预估。 

　　5. 美国至12月28日当周初请失业金人数。

　　6. 美国12月标普全球制造业PMI终值。

　　7. ESG新加坡周度燃料油库存。