【贵金属】避险情绪升温贵金属上涨
发布时间:2024-11-26 07:57阅读:52
美国经济数据仍表现强势,美国上周首次申请失业救济人数21.3万人不及预期,降至4月以来的最低;11月PMI商业活动扩张速度创2022年4月以来最快;10月成屋销售环比涨幅创年初以来最大,同比三年多以来首涨,房价新高。同时欧元区经济表现不佳,进一步助推美元指数走高,创两年新高。本周需关注美联储公布11月货币政策会议纪要、美国11月谘商会消费者信心指数、美国11月23日当周首次申请失业救济人数、美国10月核心PCE物价指数以及美国三季度实际GDP年化季环比等。尽管美元指数屡创新高,但俄乌冲突加剧,避险需求回升,同时美联储古尔斯比重申,支持进一步降息,美联储仍大概率缓慢降息。贵金属在经历三周调整后反弹上涨。
上周贵金属整体上涨。COMEX黄金涨幅较大,COMEX黄金主力合约资金大量退场。COMEX白银小幅上涨,COMEX白银主力合约资金大量退场。
二、基本面
1、美联储鹰派理事鲍曼称通胀进展似乎停滞,金融监管副主席称不会因特朗普离职。桥水联席CIO:特朗普或将选择能“容忍”高通胀放手降息的美联储主席。
2、美国上周首次申请失业救济人数21.3万人,降至4月以来的最低。11月9日当周,续请失业救济人数增加了3.6万人,经季节性调整后达到190.8万人,为三年以来的最高数据。
3、欧元区11月PMI进入萎缩区间,德法服务业加速疲软,欧洲央行12月降息50基点预期激增,欧元创两年新低。
4、美国11月PMI商业活动扩张速度创2022年4月以来最快,工厂加码购买进口投入品。美国大选落定,消费者信心不及预期,长期通胀预期突破区间顶部。
三、美元指数
美元指数持续上涨,创两年新高。美国经济数据仍表现强势,美国上周首次申请失业救济人数21.3万人不及预期,降至4月以来的最低;11月PMI商业活动扩张速度创2022年4月以来最快;10月成屋销售环比涨幅创年初以来最大,同比三年多以来首涨,房价新高。同时欧元区经济表现不佳,进一步助推美元指数走高。本周需关注美联储公布11月货币政策会议纪要、美国11月谘商会消费者信心指数、美国11月23日当周首次申请失业救济人数、美国10月核心PCE物价指数以及美国三季度实际GDP年化季环比等。
四、库存
芝加哥商业交易所公布报告显示,11月22日COMEX金库存1754.72万盎司,较前一周增加5.88万盎司。芝加哥商业交易所公布报告显示,11月22日COMEX银库存3.08亿盎司,较前一周减少249.08万盎司。
五、ETF持仓
截止11月22日当周,SPDR持仓量为877.97吨,与前一周相比增加8.04吨,目前基金持仓基本维持稳定。截止11月22日当周,SLV持仓量为14800.31吨,与前一周相比增加124.75吨,目前基金持仓基本维持稳定。
六、CFTC净持仓
截止11月19日的周度统计周期中,黄金非商业多头持仓为309354张,较上周减少6871张,非商业空头持仓为74987张,较上周减少4787张,基金净持仓减少2084张,多头离场,空头离场,多头持仓变化更大。截止11月19日的周度统计周期中,白银非商业多头持仓为65939张,较上周减少3012张,非商业空头持仓为19616张,较上周减少1693张,基金净持仓减少1319张,多头离场,空头离场,多头持仓变化更大。
七、国内期货市场持仓
截止11月22日当周,沪金主力期货持仓量为180353手,较上周增加100235手;沪银主力期货持仓量为343439手,较上周增加40889手。
八、技术分析
1.黄金
上周黄金价格大幅上涨。美国经济数据仍表现强势,美国上周首次申请失业救济人数21.3万人不及预期,降至4月以来的最低;11月PMI商业活动扩张速度创2022年4月以来最快;10月成屋销售环比涨幅创年初以来最大,同比三年多以来首涨,房价新高。同时欧元区经济表现不佳,进一步助推美元指数走高,创两年新高。无惧美元上涨,受助于避险情绪升温,黄金表现强势,但避险情绪对金价推动力的持续性存在不确定性,短期金价或以震荡为主。
2.白银
白银价格上周小幅上涨。美国经济数据仍表现强势,美国上周首次申请失业救济人数21.3万人不及预期,降至4月以来的最低;11月PMI商业活动扩张速度创2022年4月以来最快;10月成屋销售环比涨幅创年初以来最大,同比三年多以来首涨,房价新高。同时欧元区经济表现不佳,进一步助推美元指数走高,创两年新高。避险情绪对银价的提振作用稍逊,但白银基本面的提振作用值得期待,近期仍以震荡偏强为主。
写作日期:2024年11月25日
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温馨提示:投资有风险,选择需谨慎。
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