谈到春秋，我们总说公司增长的最大瓶颈是飞机数，限制飞机增长的是民航局的引进指标，要买飞机得先有指标，就像买车需要购车指标一样，是限购的。十三五期间，对中小航司的限定政策是7+x，其中x要看考评，春秋年年拿第一，x都是顶格，所以一年能有十几架指标。当到达100架规模后，对应的是11%的限制，不过十三五已经过去了，这个政策对春秋不适用了。顺便说一下吉祥，吉... 阅读全文

308次浏览 2021-6-28 14:20

今天突发兴致来写一些我是怎么看待造船这个行业的！一周期：中国的造船热是再2007年到2010是上个造船高峰，船的周期十年到十七年工信部消息，1-6月，全国造船完工量2092.2万载重吨，同比增长19.0%；新承接船舶订单量3824.4万载重吨，同比增长206.8%。二信能源变革：现在开始碳交易了，那么污染排放就会受到抵制，就像汽车尾气排放一样，船也是有... 阅读全文

308次浏览 2021-7-22 11:25

据媒体报道，9月9日下午，工信部对屏蔽网址链接的问题作出行政指导。会上，工信部提出有关即时通信软件的合规标准，要求9月17日前各平台必须按标准解除屏蔽，否则将依法采取处置措施。尽管在市场看来并无特别，但一切重要的事都是悄然发生的：这是破除垄断的真正大动作。链接屏蔽的实质是体系的封闭性，系统的排他性竞争甚至垄断由此而生。这造就了一种囚徒困境：当一方选择发... 阅读全文

308次浏览 2021-9-14 10:33

1、锂电池：反反复复，到现在也没有结束的意思，就是操作难度越来越高了，内部高低切和各种轮动，没把握好介入点也容易吃面。特别是周五这样一搞，恐怕很多小弟都要吓趴下了，像一些高位横盘的票，可能会趁机来一波凶猛的兑现，看好锂电池的，可以耐心等待回调之后的机会。在没有更好的赛道取代之前，新能源锂电池依然会是下半年的重点。盐湖股份热度不减，成为新的核心中军，有机... 阅读全文

308次浏览 2021-8-16 09:08

理想 $理想汽车(LI)$  财报出来了，上周股价大涨，我们先简单看一下财报。营收超预期，同比增长319.8%。收入来源还是卖车。注意以下2个问题：1）环比是下降的，收入下降的主要原因为汽车交付量下降。交付量下降主要受到农历新年假期相关的季节性因素，以及2021年2月份北方地区局部疫情爆发的影响。2）毛利率依然保持强劲，但净利润由盈转亏。主要原因是公司... 阅读全文

308次浏览 2021-6-2 10:24

盐湖股份停盘1年后复盘，先大涨特停，然后大跌特停，带崩了锂电板块，全天成交了300亿。这相当于中芯国际高开低走带崩芯片板块。芯片板块见顶的信号是“你算老几？”我之前认为，国信证券测算宁德时代2060年的营业收入，将会是锂电板块见顶的信号。估值实在太高了。现在还有多少人坚信新能源板块没有见顶？没有只涨不跌的板块，年前抱团白酒的散户... 阅读全文

308次浏览 2021-8-11 10:09

企业的准绳在投资里，估值是我们做投资的时候必须要考虑的问题。哪怕近两年行业赛道兴起，大家都习惯盯住那几个板块的龙头，但实际上这两年来他们很大程度上的涨幅，都是依靠估值提升完成。关于估值的作用，我觉得近几年的腾讯提供一个不错的案例参考。如果你在18年57PE的时候买入腾讯，那么持有到今天，你的收益率实际上只有28%，三年的年化复合收益率为7%。但是，如果... 阅读全文

308次浏览 2021-5-31 10:40

根据基金半年报已经披露的，目前有12个基金新近了多氟多，7个加仓，下面分别解释一下规模较大的万家战略、万家内需一年、华宝动力、浦银、华夏盛世、华商的四个基金一共9个资金大一点的。基金名称 基金规模 新进比例 买入市值华宝 7亿 加仓3.36% 2352万浦银安盛 5.96亿 4.48% 2670万华夏盛世 10.5亿 3.93% 4126万万家战略 1... 阅读全文

308次浏览 2021-7-21 10:03

浦江夜雨十年灯，故旧新朋又相聚，却不料光伏的成本，已回到从前。不过短短一年，多晶硅料价格便由50元/公斤涨至230元/公斤，十年努力一夕废，眼看就要实现的平价上网目标，渐行渐远。很显然，相比去年的玻璃等辅材，硅料作为光伏组件的主材，其价格波动对终端产品竞争力的影响远远更为巨大，而如此巨大的价格波幅，已足以危及行业的可持续发展。想来，对于这样的局面，无论... 阅读全文

308次浏览 2021-6-4 14:58

本周天风证券副总裁、研究所所长赵晓光，在一个采访中表达了VR、AR进入爆发期的“前夜”的观点。作为电子领域的研究大佬，其观点很值得关注与思考。从产业角度观察，Facebook的Quest 2的销售提升放量，总设备数量可能突破1000万，因而形成一定规模，产生有效用户交互互动。伴随设备补贴，价格亲民，然后再从内容端收费分成盈利，其... 阅读全文

308次浏览 2021-6-25 10:33

 原标题：31省区市外贸“期中考”：广东霸榜江苏紧追中西部12地增速高于全国  导读：一直以来在对外贸易领域存在感偏低、规模较小的山西、云南等省，在今年上半年的出口同比增速分别高达120.2%与116.8%，出现了井喷之势。  外贸新势力崛起：山西、云南出口“井喷”。  自去年6月份起，我国外贸进出口已连... 阅读全文

308次浏览 2021-8-5 11:13

突发！央行5月31日发布公告称，为加强金融机构外汇流动性管理，中国人民银行决定自2021年6月15日起，上调金融机构外汇存款准备金率2个百分点，即外汇存款准备金率由现行的5%提高到7%。这里要普及两个知识点：第一，什么是存款准备金率！存款准备金是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的，是缴存在中央银行的存款，中央银行要求的存款准备金占其存款... 阅读全文

308次浏览 2021-6-1 13:16

1. 围绕在百度周围的市场情绪不只是百度，最近整体中概股市场情绪都暗沉，简单而言有两个因素：一是投资人对于中美双方监管风险的担忧，简称内忧外患；二是科技股轮动下对于前期乐观估值的重新定价。而市场情绪就如窈窕淑女的心思一样扑朔迷离。大B哥的扑该，是百度股价momentum的巨大转折。据各种证据显示，大B哥与木头姐颇有渊源，而大B哥前扑，ARKK后继清仓，... 阅读全文

308次浏览 2021-5-20 10:37

进入4月部分水产品迎来了捕捞季在韩国代表性的水产品花蟹开启了春季捕捞的序幕然而今年的情况却让渔民和消费者发了愁花蟹不仅捕捞量大幅下降价格也飞涨花蟹的具体市场行情怎么样网页链接△央视财经天下财经栏目视频在仁川最具代表性的水产品就是花蟹捕捞量占到了韩国总量的三成左右4月份是韩国花蟹的捕捞旺季然而今年这里的捕捞量却非常低单日捕捞量一度降至1.2万吨不到往年同... 阅读全文

308次浏览 2021-4-13 16:06

今天咱们简短一点，说说伊利，因为最近问的人比较多。这家公司我不知道别人怎么定义，反正在我这里我把伊利股份定义“底裤股”。伊利这公司好不好？我认为很不错的一家公司，但该公司增长的驱动力现在已经趋于稳定了。从生意属性来说，奶制品行业的竞争格局和生意模式在整个大的消费行业里，并不属于上等。竞争格局属于高烈度的竞争，伊利护城河虽然有，但... 阅读全文

308次浏览 2021-5-31 09:43