用款项目-辽东湾新区海岛生态住区地下综合管廊一期项目

     辽东湾新区海岛生态住区地下综合管廊一期项目，预计项目总投资154,331万元，其中企业自筹31,331万元，银行贷款123,000万元。项目建设内容包括地下管廊建设工程40千米（8米*2米），铺设给水管线19千米、中水管线19千米、供热管线25千米、污水管线40千米等，建设换热站30座、污水泵站3座、雨水泵站5座，围堰长3.38千米及配套工程。

  该项目是新区的重点建设项目之一。目前，该项目自有资金投入比例超过20%，且已取得可研批复、环评批复、用地预审、建设用地规划许可证、建设工程规划许可证和建设工程施工许可证等合规性文件。项目预计建成时间为2019年9月。 

项目区位-盘锦市

盘锦市位于辽宁省西南部，辽河三角洲的中心地带，总面积4084平方千米，占辽宁省总面积的2.75%。盘锦市是辽宁省高速公路最密集、公路网密度最大的城市。其缘油而建、因油而兴，是一座新兴石油化工城市，是中国最大的稠油、超稠油、高凝油生产基地辽河油田总部所在地。

盘锦市是全国首批36个率先进入小康的城市之一，GDP常年位居辽宁省前列，人均GDP连续八年居辽宁省第一，也是全国优秀旅游城市。盘锦市2016年公共财政收入为151.2亿元，在辽宁省14个地市中排名第5。

        • 辽东湾新区基本情况 
       盘锦辽东湾新区，原辽滨沿海经济区，位于盘锦市最南部。新区作为辽宁沿海经济带的中心节点，是辽宁沿海开发开放战略唯一一处按照滨海中等城市标准规划建设的新城区，享有辽宁沿海开发开放“最大的经济区”的称号。依托辽东湾的有利地理位置，辽东湾新区的港口成为辽宁非常重要的港口。

新区于2006年6月纳入辽宁省沿海重点发展区域，2009年7月随着辽宁沿海经济带开发建设上升为国家战略，2010年10月被省政府确立为辽宁省综合改革试验区，2011年4月升级为省级经济开发区，2012年1月按照省政府批复更名为辽东湾新区，同年2月被工信部批准为“国家级新型工业化产业示范基地”。     2013年1月晋升为国家级经济技术开发区。目前，正在努力打造海峡两岸经贸合作示范基地。

目前盘锦市重要的政府机关职能单位已搬迁至辽东湾新区进行办公，根据盘锦市政府的规划，辽东湾新区将成为盘锦市未来发展的重点区域。

交易对手-盘锦鑫诚实业集团有限责任公司

盘锦鑫诚成立于2010年11月，系由盘锦市国有资本投资运营有 限公司、中国农发重点建设基金有限公司和国开发展基金有限公司共同出资成立，主要负责盘锦辽东湾新区市政基础设施项目建设。

• 公司财务情况及信用状况  
       截至2017年9月30日，盘锦鑫诚总资产为720.07亿元，资产负债率为54.61%，负债率适中。

截至2017年9月30日，盘锦鑫诚在建工程余额为2194613.40万元。随着公司在建项目的逐步推进以及部分项目的完工，以及辽东湾新区的进一步规划发展，未来收入可期，具有较好的还款能力。  
      截至2017年6月26日，东方金诚对借款人的主体信用评级为AA，评级展望为稳定。截至2017年6月1日，大公国际对保证人的主体信用评级为AA，评级展望为稳定。

担保人-盘锦建设投资有限责任公司

         盘锦建设投资有限责任公司是由盘锦市人民政府以盘政（2000）37号文批准设立的国有独资公司。 现股东比例为：盘锦市政府国有资产监督管理委员会持股比例为95.40%，国开发展基金有限公司占 4.60%。盘锦建投的工程施工业务在区域内具有较强的竞争优势，近年来收入保持增长。作为盘锦市的 核心开发主体实现对土地资源和基础设施的滚动开发，近年来投资规模快速扩大，土地储备丰富、货 币资金较充裕。作为盘锦市重要的基础设施建设及投融资主体，在辽东湾的发展中具有重要地位。  

      截至2017年6月30日，公司总资产459.65亿元，净资产209.05亿元，净利润9131.04万元，资产负 债率为54.53%。资产负债率适中。根据大公国际资信评估有限公司的评级报告，截至2017年6月1日， 盘锦建投主体长期信用等级为AA，且保持稳定。

 项目亮点

    1,优质交易对手，

融资方盘锦鑫诚，AA评级主体，总资产720亿，资产负债率54.58%。股东分别为盘锦市国资委、中国农业发展银行及国开行全资控股子公司。中国农业发展银行及国开行为国家政策性银行，股东背景强大。

2，完善风控措施

担保方盘锦建投，AA评级主体，总资产460亿，净资产209亿，资产负债率54.57%，由盘锦市国资委直接持股95.40%，国开行间接持股4.60%，实力雄厚。另有价值50042.07万元国有出让土地抵押至信托项下，抵押率为59.95%。

    3，千亿GDP小康城市

盘锦市是全国首批36个率先进入小康的城市之一，GDP超千亿并常年位居辽宁省前列，人均GDP连续八年居辽宁省第一；是中国最大的稠油、超稠油、高凝油生产基地辽河油田总部所在地。是辽宁省高速公路最密集、公路网密度最大的城市

4，国家级战略经济开发区

新区享有辽宁沿海开发开放“最大经济区”称号，2013年1月晋升为国家级经济技术开发区。盘锦市重要的政府机关职能单位已搬至新区办公，根据市政府规划，新区系盘锦今后的政治经济中心。标的项目是新区的重点建设项目之一。项目建成后，将为辽东湾新区提供完善的市政基础设施服务

用于向融资方盘锦鑫诚发放贷款，由其用于辽东湾新区海岛生态住区地下综合管廊一期项目开发建设

1、融资方自身经营收入及其他现金流入；

2、在极端情况下，向担保方盘锦建投追偿；

3、在极端情况下，处置抵押物。

1.盘锦建设投资有限责任公司（以下简称“盘锦建投”）提供连带责任保证；

2.盘锦永惠开发有限责任公司自愿以其合法持有的一宗位于辽东湾新区的国有土地使用权提供抵押担保，抵押率59.95%。