请问关于期权的,它的转换套利是啥?
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请问关于期权的,它的转换套利是啥?

叩富问财 浏览:1761 人 分享分享

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您好

转换套利是期权套期图利的一种方式。在进行这种套利交易时,交易者买进一个看跌期权,卖出一个看涨期权,再进一手期货合约,看跌期权和看涨期权的敲定价格和到期月份都要相同,期货合约的到期月份要与期权合约到期月份相同,在价格上则应尽可能接近期权的敲定价格。

如期货价格在到期日之前高于期权敲定价格,交易者的空头看涨期权合约将被履约,并自动与交易者的多头期货部位相对冲,多头看跌期权则任其作废;

如期货价格在到期时低于期权的敲定价格,交易者的多头看跌期权将会被履约,并自动与交易者的多头期货部位相对冲,空头看涨期权则可任其作废

发布于2021-9-7 15:10 上海

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