万能险经历了四个阶段，不同时期的产品交费年期和保险责任略有差别。
第一代万能是智富人生，第二代万能是智盈人生，缴费期写的是终身，但实际上只要保单价值足以支付保障成本的情况下可以选择缓交保
费，保障不会受到影响。
第三代万能是智胜人生，第四代万能是智悦人生，缴费期不限，但必须交满10年，且保单价值足以支付保障成本的情况下才可以缓交保费，
如果没有交满10年选择了缓交，保障额度会下浮，第一次缓交下浮25%，第二次缓交下浮75%。
至于什么时候可以拿回本金不能一概而论，如果投保时年龄在40岁以下，保障额度适中，通常交满10年保单价值会超过所交保费。如果投保时年龄较大，选择的保障额度较高，又附加了重
疾提前给付或者豁免保费等责任，就得多交几年，最好交15年至20年，这样才能确保保障长期有效。最简单的办法就是通过金管家查询万能年度报告，看看每月的结算利息是否足够支付各项保障成本。
万能保险是非常好的险种，目前结算利率都在4.1%的水平，很多客户都愿意持续交费，因为结算利率超越了目前市场上理财产品的利率。如果设定的保障达到自己所交保费的两倍以上，也不建议客户退保，因为客户履行完交费义务可以享受保障的同时还能享有较高的结算利率，保单价值开始递增，用通俗的语言讲就是既能有保障还能被动增值，终止合同是对客户最大的损失。有的客户经理唆使客户把万能退保或者部分领取再做新单，这是不可取的，因为毕竟客户现在的投保年龄比投保万能是大了十多岁。当然客户需要不断完善保障，如果万能保险可以选择缓交，可以引导客户重新投保新险种去完善，交一份保费可以享受两份保单的责任，这样引导才会实现真正的双赢