谷歌

谷歌是这轮AI叙事的发起点，即“全栈布局+生态完善”能够打造出强大的AI模型和实现商业价值，替代了OpenAI+英伟达的基建纬度合纵连横。至于这是真正的产业趋势，还仅仅是资本市场找的新叙事，我判断不了，但我倾向性是后者。
关于谷歌有两个新消息：
   1、Gemini开始出现算力不足的情况，即在App提示“当前流量异常高，请稍后再试”。
   2、Me­ta Pl­a­t­f­o­r­ms据悉正考虑斥资数十亿美元购买谷歌的TPU，包括用于Me­ta公司的数据中心；这就是谷歌全栈布局的优势，只要有一个点出来，就能够给公司带来价值。
   至于谷歌的投资机会，OCS的人气更高一些。

AI应用
   不同于上一轮的To B Agent，这一轮更突出的是谷歌及阿里映射，以及两者对应的AI营销（AI影视）和AI电商；对于AI应用，投资逻辑或驱动不同于AI硬件，AI硬件可以通过产业链的变化来拍计算器，当前AI应用更多靠的是叙事的共识和事件催化，所以选股需要更贴近盘面和消息。
   OpenAI在AI电商方面也在布局，功能将会在圣诞节前上线。

模型
1、紧随谷歌Gemini，Anthropic发布模型了新模型 ClaudeOpus 4.5，又有点竞赛的感觉；
2、快年底了，大家都会慢慢释放自己一年的研究，发出一些好的模型的。

存储：三星把NAND闪存产线改造成DRAM产线以应对AI内存需求，长江存储也有个辟谣。

未来的预期事件：
1）2025软件技术大会将于11月28日在北京举行；

2）字节冬季Force原动力大会将于12月召开；

3）2025“人工智能+”产业生态大会将于12月1日至3日在北京举办；

4）第八届大数据应用实践大会将于12月2日举办；

5）2025中国人工智能产业创新发展大会将于12月17日举办。
仅供参考