抵补性套期保值策略主要分为卖出看跌期权的保值策略和卖出看涨期权的保值策略持有股指期货多头，卖出股指看涨期权    与买入股指看跌期权为现货或者期货多头保值不同，卖出股指看涨期权并没有为现货或者期货多头提供一个风险损失的底线，而是通过收取期权费变相的降低了现货和期货多头的成本，从而放大可承受的股指下跌空间。持有股指期货空头，卖出股指看跌期权卖出股指看跌期... 阅读全文

95次浏览 2024-6-14 10:27

应用场景：如果标的的价格变化缓慢，而且预计未来一段时间内标的价格出现收敛，那么在能识别的价格变化区间就可以运用蝶式价差期权来获取利润。操作方式：预期标的行情震荡收敛，买入一份较低执行价的看涨期权，同时卖出两份平价的看涨期权，再买入一份较高执行价的看涨期权，从而无论价格涨跌，都可以锁定资产的风险与利润。但是价格的震荡盘有利于蝶式看涨价差期权收益的提高。低... 阅读全文

87次浏览 2024-6-21 16:37

螺纹产量230.53万吨，环比-1.88万吨，总库存775.66万吨，环比-5.24万吨，。热卷产量320.72万吨，环比-6.93万吨，总库存413.81万吨，环比-0.02万吨。（钢联数据）山西焦化厂提涨焦炭价格，自6月21日起，干熄焦上调55元/吨，水熄焦上调50元/吨。7海关总署最新数据显示，2024年5月中国出口汽车57万辆，同比增长29.8... 阅读全文

86次浏览 2024-6-21 16:03

1.1原理KDJ是以最高价、最低价及收盘价为基本数据进行计算，得出的K值、D值和J值分别在指标的坐标上形成的一个点，连接无数个这样的点位，就形成一个完整的、能反映价格波动趋势的KDJ指标。1.2用法参考KDJ指标的区间主要分为3个小部分，即20以下、20—80之间和80以上。其中20以下的区间为超卖区；80以上的区域为超买区；20—80之间的区域为买卖... 阅读全文

86次浏览 2024-7-16 16:56

通过预测股指未来运动方向（涨跌）和未来波动性（变大、变小）进行股指期权的买卖，一般选择平值期权附近的虚值期权进行买卖操作。标的的价格看涨and波动率变大——>买入看涨期权标的的价格看涨and波动率变小——>卖出看跌期权标的的价格看跌and波动率变大——>买入看跌期权标的的价格看跌and波动率变小——>卖出看涨期权标的资产价格看涨... 阅读全文

83次浏览 2024-6-13 11:53

行业分类期货品种交易所名称黑色金属螺纹钢上海期货交易所铁矿石大连商品交易所热卷上海期货交易所不锈钢上海期货交易所线材上海期货交易所硅铁郑州商品交易所锰硅郑州商品交易所股指期货300股指中国金融期货交易所50股指中国金融期货交易所500股指中国金融期货交易所1000股指中国金融期货交易所国债期货二年债加权中国金融期货交易所五年债加权中国金融期货交易所十年... 阅读全文

81次浏览 2024-6-19 15:36

跨式期权组合策略适用于投资者预期标的资产价格将会有较大波动，但对于具体方向并不确定的情况跨式期权组合多头策略：同时买入行权价格与到期日相同的看涨期权与看跌期权合约组合（注意：行权价和到期日要相同）。跨式期权组合多头策略可以用于以下情况：预期资产价格波动较大，投资者预期标的资产可能会有较大的价格波动，但不确... 阅读全文

80次浏览 2024-6-13 13:49

蝶式价差策略是一种期权价差策略，该策略能使投资者在付出较低的成本的情况下，在平稳的市场中获取不错的收益，而且当市场发生剧烈的波动时只承担有限的亏损。操作方式（1）看涨期权构建蝶式价差策略：同时买入一个较低行权价的看涨期权和一个较高行权价的看涨期权，并卖出两个行权价处于之前两个行权价中间值的看涨期权。（2）看跌期权构建蝶式价差策略：同时买入一个较低行权价... 阅读全文

77次浏览 2024-6-17 15:12

（1）看涨期权多头收益：有限的风险；无限的收益；杠杆效应比购买股票高。期权到期时，标的的价格越高收益越大劣势：期权到期可能发生权利金的损失。最大亏损为权利金（期权费）的损失。操作方式：购买看涨期权（2）看涨期权空头收益：有限的收益（最大收益为权利金，即期权费）劣势：无限的风险。期权到期时，标的的价格越高，损失越大操作方式：出售看涨... 阅读全文

75次浏览 2024-6-12 09:17

在牛市看跌价差期权策略中，投资者预期市场上涨，但认为某些标的资产的价格上涨可能受到限制。这种策略通常使用期权组合来实现，其中包括买入价差期权和/或卖出价差期权。以下是一个基本的解释：买入价差期权策略：在预期市场将上涨，但上涨可能受限时，可以考虑买入价差期权。这种策略的期权组合会涉及买入一个行权价格较低的看涨期权，同时卖出一个行权价格较高的看涨期权。这样... 阅读全文

75次浏览 2024-6-13 10:48

保护性套期保值策略根据买入期权类型的不同分为（1）买入看跌期权的保值策略（2）买入看涨期权的保值策略买入看跌期权的保值策略投资者持有现货多头，承担现货价格下跌的风险，因此可以买入看跌期权来规避价格下跌的风险，同时又保有价格上涨带来的收益。2. 买入看涨期权的保值策略投资者持股指期货空头，投资者承担的是股票价格指数上涨的风险。此时，投资者可以买入股指看涨... 阅读全文

71次浏览 2024-6-14 09:49

现货低价趋稳高价承压，实际成交氛围一般，下游需求恢复缓慢，总库存同比高位。逻辑1.油价下跌，炼厂利润修复，供应有增加预期。2.国内沥青开工率29%，周产量为43.6万吨，环比下降0.5万吨。2024年1-6月份沥青累计产量为1334.57万吨，同比减少148.43万吨，跌幅10.0%。3.社库287万吨，厂库124万吨。南方梅雨季来临，雨水影响刚需。周... 阅读全文

65次浏览 2024-6-13 10:57

应用场景：预期标的价格震荡收敛时使用。实际操作：预期标的的行情震荡收敛时，买入一份较低执行价的看涨期权，在买入一份较高执行价的看涨期权，同时卖出一根中低和一份中高的看涨期权。从而无论价格涨跌，都可以锁定资产的风险与利润。但是价格的震荡盘整更有利于鹰式看涨价差期权收益的提高。低盈亏平衡点为中低执行价与最大收益之差，高盈亏平衡点为中高低执行价与最大收益之和... 阅读全文

61次浏览 2024-6-21 16:24