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ETF的风险等级通常由基金销售机构根据一系列标准进行划分,一般分为低风险、中低风险、中风险、中高风险和高风险五个等级。划分依据主要包括投资标的、投资比例、市场波动等因素。
如果ETF主要投资于国债、货币市场工具等,那通常是低风险或中低风险等级;若大量投资股票市场,尤其是中小盘股、新兴行业股票,风险等级可能为中高风险甚至高风险。比如主要追踪沪深300指数的ETF,风险一般为中风险;而追踪创业板指数的ETF,由于创业板股票波动较大,风险等级会相对高一些。
划分结果可能会变动。市场环境变化、宏观经济形势调整、ETF投资组合调整等都可能导致风险等级改变。例如市场处于牛市时,股票型ETF风险等级可能有所下降;若ETF调整投资比例,增加高风险资产占比,风险等级也会上升。
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