周期股的估值向来比较难以处理，但也不是没有办法，以下我们就以中远海控作为例子来重点谈谈。中远海控是我一直关注的股票，当然关注时间稍晚，属于后知后觉。目前，对于中远基本上有两派意见，一派认为，中远目前的市值还比较便宜，未来还有较大的成长空间；一派认为，中远是典型的周期股，其已经从底部涨了十倍，目前已经是到了出货的时候了。在中远最近开始大幅下跌之后，目前显... 阅读全文

248次浏览 2021-7-26 10:42

昨天和娃聊投资。微：爸爸，接着上投资课吧。我：好的。先考考你前面几课讲的什么。微：第一课，买股票就是买公司。。。我：不错啊。都能记得。那因为要买好公司，长期拿着。所以我们买一个公司的股票之前，买了以后都要看长远。买股票就是买公司，就是买公司未来的10年，20年的盈利能力，所以我们就要看10年，20年。微：那很难吧。10年，20年后的事怎么能知道呢？我：... 阅读全文

248次浏览 2021-8-9 11:25

海南的免税业务现在竞争已经进入了第二阶段了，之前的第一阶段是个牌照的竞争，谁拥有了免税牌照，谁就可以经营这个业务，在蓬勃发展的海南开发当中，在自由港开发的过程当中，只要有牌照，就能分一杯羹，只要有牌照大家都是受益者，但随着的牌照慢慢的开放，现在到了各家公司展现自己实力的时候了，随着竞争对手的不断参与进来，发现光有枪和子弹没用，还得看谁的枪法好。在我们连... 阅读全文

248次浏览 2021-7-9 09:20

本周两市收阳，上证指数结束3300-3500点3个月的箱体震荡向上突破，波段趋势性上升已比较明确。接下来的6月、7月，三大指数刷新春节前后的高点没什么悬念，银行券商为首的大金融和茅台宁德迈瑞为首的核心资产股在人民币中长期升值的预期下，受益是无疑的，领涨地位也是确定的。五穷六绝七翻身，今年并不适用，积极做多，利在当下。北上资金的持续大量买入，作为增量资金... 阅读全文

248次浏览 2021-5-31 09:59

周五，片仔癀在收盘后公布了年报和一季报，大家是否还记得去年10月23日收盘后片仔癀出了三季报后，林园减持和股东人数大增，然后整个周末都是热搜，10月26日开盘大跌，中间一度跌停，最低到212元，离那一轮调整的底部207就差几块钱。这周出的年报和季报，好像大家对林园退出了十大股东以及股东人数增加这个事情讨论就没那么激烈了，20.84%的净利润增长率也是低... 阅读全文

248次浏览 2021-4-26 13:56

上周五，股份行的龙头招商银行和城商行的龙头宁波银行发布了靓丽的中期报告。其中，招商银行的净利润同比增长22.82%，宁波银行的净利润同比增长21.37%。业绩非常靓丽对么？于是所有的银行投资者的期望值都被调高了，似乎招行可以做到的增速，我持有的银行也能做到。但是，往往现实就是如此残酷，人家优等生能做到的差生真未必能做到。上周在招行发布业绩之前，银保监会... 阅读全文

248次浏览 2021-8-18 09:52

信创（中国长城、中国软件）：①近期，在华为鸿蒙OS2.0正式发布和外围因素的刺激下，信创板块表现活跃，新时代证券马笑认为在内外双轮驱动下，信创产业有望进入上升周期；②我国信创产业持续受外部环境驱动，而在产业内部，目前技术上逐渐从“可用”进入“好用”的阶段，生态环境明显改善，在政策支持力度不断加强的情况下，... 阅读全文

248次浏览 2021-6-9 10:02

一份CDE的文件《以临床价值为导向的抗肿瘤药物临床研发指导原则》的征求意见稿出炉。如同惊天之雷，宣告了PD-1的中国供给侧改革。将减缓PD-1在中国市场的内卷。PD-1的最大适应症是非小细胞肺癌。从上图可以明显发现，#6家头部药企# 默沙东、百时美施贵宝、$君实生物-U(SH688180)$、信达生物、百济神州、恒瑞医药，布局了①晚期非小细胞肺癌一线②... 阅读全文

248次浏览 2021-7-6 10:42

A股和港股这两天的大跌超出了很多人的预料。现在下跌的原因应该比较清楚了。我大致梳理了一下传导的路径：1、K12教育政策，导致教育行业的投资逻辑发生根本变化，美股中概教育股大跌。2、引发对其他行业基本面变化的担忧。包括互联网（反垄断）、地产（房住不炒）、金融（让利实体）、医药（民生保障）等。3、面对较大的不确定性，作为离岸市场的港股被率先抛售，尤其是互联... 阅读全文

248次浏览 2021-7-29 10:42

摩根士丹利发表报告，下调对内地物管股行业看法由原来“吸引”降至“符预期”，因料缺乏短期催化剂，以及内房行业去杠杆化和流动性前景，继续影响市场情绪。该行估计内地物管股今年上半年纯利平均增长60%，但认为相关因素料已反映在股价之上。该行指，看好具质素及获母企强力支持的股份，该行在行业中首选碧桂园服务(6098... 阅读全文

248次浏览 2021-7-27 13:16

   我把重仓的神华卖出，换成海螺，发贴后，评论居然一边倒，赞同的人非常少，绝大部分人都说我换错了，说神华比海螺好得多。我翻遍雪球，真没找到几个看好海螺的，看来昔日的小甜甜泥茅，现在已经变成老牛夫人了。      要是遇到意志不坚定的人，在这种气氛下说不定就放弃海螺了。但我不会放弃，我会坚定持有海螺。下面我再比较一下两者的优缺点，说明我为何选择海螺。 ... 阅读全文

248次浏览 2021-6-28 14:26

纠结痛苦烦恼了五天，还是主动打电话。一天的时间，还是解开了误会疙瘩恢复。大概也是和我重压下极度敏感有关。其实我很矛盾，是不理智的，怕造成伤害。心底最软的那块是我的软肋。听着猫兄推荐的《苍南夜语》。我上次去台州温州附近，是临海市的江南长城、天台县的天台山、仙居县的神仙居。再就是温州雁荡山楠溪江、福鼎的太姥山。苍南周边几乎都玩遍了，但是为了这首歌，可以再去... 阅读全文

248次浏览 2021-7-12 09:45

咱们连着讲了两周的CXO，包括大一线龙头、一线细分龙头以及二线困境反转企业：药明生物、药明康德、康龙化成、凯莱英、泰格医药、博腾股份、昭衍新药。想必大家对CXO已经有了一定程度的认识，今天，咱们来做个总结。首先，所长认为，未来全球最大 CXO 公司一定出现在中国，甚至top5都出自中国；其次，CXO的在医疗行业产业地位如同台积电于芯片，而不是富士康于苹... 阅读全文

248次浏览 2021-5-17 11:43

5.27盈利19.4万，今年盈利104万，总利润199万，净资产899万，本金700万。今天卖出凯莱英，凯莱英走的比较弱，等一下回调，应该会选择个方向或者横盘。卖出半仓中免，卖出半仓云南白药。卖出半仓海天味业，选择买入泸州老窖，盘面其实有很多机会的，有时候是想不清楚的，事后才知道没有用，比如我一直想买三星医疗，买朗姿股份，都没下手。还有需要手上有现金才... 阅读全文

248次浏览 2021-5-28 10:57

近期集中供地，有两家表现突出的。一个是融创，一个是融信。原因有很多，其中一个原因，就是融字。融有融化的意思，就是因为拍地热度过高，热到融化，两融不由自主地要靠近去融化融合，不由自主地拍地抢地。融信是不信这个邪。融创是摊子大了必须赌下去。华润也不计成本抢地，因为它一向跟万科对着干，万科抢它就不抢，万科不抢它就抢，总之反着来。就如上次宝万之争时期，万科希望... 阅读全文

248次浏览 2021-5-12 10:23