5月31日宁德时代突破了万亿市值，给新能源树立了市值标杆。新能源行业，是一个伴随着双碳目标（碳达峰、碳中和）的超级大行业，加之国内需要解决原油被“卡脖子”风险，也必须大力发展新能源。电力将是越来越重要的能源，传统的火力发电不环保，水力发电由于水电站资源有限、能在建的不多也没有很大空间，核电由于安全考虑等原因还不太会成为主流，太阳... 阅读全文

305次浏览 2021-6-2 08:56

当前的万科，价格22.7元看着诱人！在政策和恒大的连番打击下，万科变成了绿科，也因此已经到了超级低估区域。万科前途不可限量，基本逻辑如下：1）房地产龙头，负债低，稳健；2）房地产市场如此之大，绝对龙头仅2600亿市值，相对银行、医药、赛道股，低估的不要不要；3）分红接近6%，万科活下去没有问题；4）管理层优质。大佬王石可靠，小弟亮亮也思路清晰。综上，万... 阅读全文

305次浏览 2021-7-22 11:19

受益医保改革，医药分家处方外流，医药零售将成为4000亿市场的最大承载者。在管理规范、信息化投入、营销创新等成本提升之下，个体药店的生存状况愈加恶劣，未来能够更好的对接集采厂家的头部企业将会获得更大的发展机遇。在上一篇中说到未来的机遇很美好，但是今天很寒冷。我们要找到那些体质最好能够度过寒冬，冬去春来能够跑得最快的选手。相关链接：零售药房的左侧逻辑&l... 阅读全文

305次浏览 2021-7-21 10:46

今天手上的比亚迪创历史新高，随即和新能源相关的个股纷纷起飞。昨日的股灾式恐慌已经被人抛到脑后（注意：昨天整个市场都在恐慌，普通股民是没有记忆力的，但是我既然写了文章就要把这起恐慌记下来，留待下次市场再度恐慌时告诫自己不要惊慌）。今天我的持仓中比亚迪、国轩高科、融捷股份、杉杉股份全部涨停，但是只有比亚迪是创历史新高的，因为国轩这些之前经历过一场凶猛的回调... 阅读全文

305次浏览 2021-8-5 10:44

导语：本文全长7600字，花了两周时间写完，建议先点“在看”、收藏，闲暇时泡上一杯好茶慢品。 正文：今天跟大家聊聊贝泰妮。之所以聊这家公司，是因为我希望把功能性护肤的市场竞争格局搞清楚，看看中国的公司到底有没有机会，因为我大概知道美妆领域中国公司要和欧美品牌对抗，难度还是非常大的。另一方面，我们之前分析过的华熙生物虽然表面上是医... 阅读全文

305次浏览 2021-5-31 11:12

这可能是我最有价值的一篇文章。3年来，我读的投资类书籍超过100本（加上商业、经济、人文历史等书籍则超过200本。）关注的大V不计其数，最后，得出这个结论。关注我的人，如果你的投资是想赚钱不是寻刺激的话，我劝你走正道，做正确的事，首先你得学习并真正“悟道”。经过三年的学习与实践，我想我已经“悟道”了。（主... 阅读全文

305次浏览 2021-7-14 09:57

问：公司对酱酒的竞争怎么看？答：白酒有各种酒型，每一种香型都有中高低档。酱酒在一定程度上在洗脑大家的心智。今年春糖会，大的酒企基本没怎么发声，但是新成立酱酒公司、酒类平台咨询机构、券商专家小组会发声比较多，都在强调酱酒好。这一波带动以后，什么样的酒能走向高端，是一个值得考虑的问题。酱酒定位高端，最初是茅台，首先强调是必须在那个区域才能酿造。浓香酒是越老... 阅读全文

305次浏览 2021-6-8 10:40

万东医疗这次增发，显示了美的集团必须要并表的决心，应该是早就筹备好的步骤，即使没有到50%（别忘了百胜剩余股份还没有马上拿下，在鱼跃,天亿,云峰的手上，一拿下又是一堆的国际范围的营收）。但是对于万东而言，这次增发能带来什么？要搞研发!!要挖研发尖子，刻不容缓。万东的研发本来有点底子，但是一向进度比较慢，跟之前的企业文化关系很大，也有一部分是之前大股东二... 阅读全文

305次浏览 2021-7-7 10:43

简单说三点1.高毅晓峰去年Q3,Q4,今年Q1的持股数分别为6.3亿股6.03亿股6.38亿股邓总小幅高抛低吸大部队还在兴全董承非的两个基金三季度持仓分别为6.15亿股5.91亿股5.56亿股董总虽然在春节前看空大市但是对于紫金的减仓也是相对有限的对于大家关心的股东人数问题很明显在去年Q4之前还是股东人数不断下降的散户都是从今年元旦的大涨后开始追入的估... 阅读全文

305次浏览 2021-4-19 11:07

   清仓猪肉股至今已经有1年有余，上轮猪周期介入时间2019年3月，相对较晚，整体持股过程比较煎熬，虽然没有卖在最高点，但总体收益尚可，新希望和牧原上面挣了一些钱。2019年年中时还发帖子说过未来计划拿着少部分猪肉股试着看成长，看能否穿越周期，后来经过2020年9月份的高潮后，周期下行来得太快，果断全部清仓。这也说明了，投资过程是认知不断更新变化的过... 阅读全文

305次浏览 2021-10-25 10:34

这次伯克希尔股东大会，信息量很大。就我而言，我认为最有价值的信息是巴菲特提供的如下数据。 30年前全球最大市值的20家企业，没有一家今天依然在前20大。30年前，全球最大的20家企业里，13家日本企业（且包揽前四）、6家美国企业，1家荷兰企业。今天，全球最大的20家企业里，有14家美国企业，3家中国大陆企业，中国台湾地区1家，韩国1家，沙特1家，法国1... 阅读全文

305次浏览 2021-5-11 11:39

中国到底缺不缺煤炭？煤炭不缺，中国的煤炭储量再用100年应该都没问题，但是缺低成本优质煤，新疆内蒙的煤炭储量大，但是开采出来运送到华东，华南就变成了成本非常高的煤，未来的煤价很难再回到过去600元以下的价格了，那么离经济发达区域近，储量大，质量好的煤企未来必然很赚钱。全社会用煤成本未来也很难再回去了，带来的结果是煤电以及煤化工整体成本的上升，煤电市场化... 阅读全文

305次浏览 2021-10-25 10:42

今天，科创50下跌，强势股跌幅较大，但仍属正常回调，依然是上升趋势。1、策略。你到底要赚什么钱？赚基本面的钱，即公司盈利，你就要关注企业未来的盈利，特别是原来业绩不好，现在出拐点的个股。赚央行的钱，即流动性。央行放水，市场上钱很多，水涨船高，几乎所有股票都会涨；央行收水，市场上钱变少，杀估值，普跌。赚对手的钱。对手犯错，你不犯错，你就赚他的钱。10%的... 阅读全文

305次浏览 2021-6-25 09:45

 最近有些读者问起：银行板块不断上演跌中跌，很多银行的PB都不到1，用PB估值来看的话，是不是可以定投呢？银行应该用PB来估值吗？很多投资类书籍上确实是这么写的。注：PE是指市盈率，PE=P/E，P是总市值，E是净利润；PB是市净率，PB=P/B，P是总市值，B是净资产。其实并不是这样的。我们看的投资类书籍，大多数是美国的投资大师写的，其内容也是以美国... 阅读全文

305次浏览 2021-7-19 11:57

说说最近的市场变化，今天最想说的是中概互联。我自己也一直在定投这个基金，目前已经亏损10%：不过，这是昨天的净值，今天实际上又跌了。我过往买的基金，几乎非常非常少的亏损，因为基金相对来说都是买的指数以及一些权益基金为主，且都是非常注意估值，但中概互联这只基金的亏损幅度很大了。归根结底的原因是中概股最近的股价全线大溃败，特别是以头部的阿里巴巴以及腾讯控股... 阅读全文

305次浏览 2021-8-20 09:38