除了财务问题，公司在信息披露、资金占用或内部控制等方面出现哪些严重违规情况会被戴上ST或*ST的帽子？[新回答]-叩富网

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除了财务问题，公司在信息披露、资金占用或内部控制等方面出现哪些严重违规情况会被戴上ST或*ST的帽子？

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除了财务问题，公司在信息披露、资金占用或内部控制等方面出现哪些严重违规情况会被戴上ST或*ST的帽子？

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高级刘顾问

小龙股票

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除财务问题外，上市公司在信息披露、公司治理及内部控制等方面的严重违规，同样会触及其他风险警示或退市风险警示。在信息披露层面，若公司未在法定期限内披露年度报告或半年度报告，或者半数以上董事对定期报告不保真，均可能被实施退市风险警示。资金占用与违规担保是常见的风险警示情形，当控股股东及其关联方非经营性资金占用金额达到2亿元以上或占净资产30%以上，且被责令改正后仍未按期完成整改，公司股票将被停牌乃至叠加实施退市风险警示。在内部控制方面，若公司最近一年被出具否定意见或无法表示意见的内部控制审计报告，将被实施其他风险警示。此外，公司治理机制失灵，如董事会、股东大会无法正常召开并形成决议，或控制权无序争夺导致投资者无法获取有效信息，同样会触发风险警示。这些非财务类违规情形体现了监管对上市公司规范运作的全方位约束。

发布于2026-7-29 09:18 重庆

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子茜经理股票

帮助639 好评4255 从业7年

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未按规定披露定期报告：上市公司未在法定期限内披露年度报告、半年度报告，或半数以上董事无法保证定期报告真实、准确、完整。
重大交易信息披露违规：信息披露违规行为涉及的重大交易（包括收购、出售资产、对外提供担保、关联交易等事项）金额达到需提交股东会审议的标准，且情节严重、市场影响恶劣。
业绩预告 / 快报与实际数据存在重大差异：未按照规定披露业绩预告，或披露的业绩预告、业绩快报与实际披露的财务数据存在重大差异，且相关数据对公司股票被实施风险警示或终止上市等事项具有重大影响，情节恶劣且拒不配合监管。
信息披露不真实、不准确、不完整：信息披露存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，可能对投资者决策产生重大误导，情节严重

发布于2026-7-28 14:02 重庆

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江北嘴孙经理股票

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除了财务问题外，上市公司在以下方面出现严重违规也会被实施ST或*ST：在资金占用方面，被控股股东及其关联人非经营性占用资金或违规担保，余额达净资产5%以上或金额超1000万元且未在1个月内整改的，实施ST；若占用余额达2亿元以上或超净资产30%且被证监会责令改正后逾期未归还的，升级为*ST。在内部控制方面，财务报告内部控制审计首次被出具无法表示意见或否定意见的，实施ST；连续两年被出具非标意见的，升级为*ST，若第三年仍未改善则面临退市。在信息披露方面，未在法定期限内披露年度报告且停牌2个月仍未披露的，实施*ST；收到证监会行政处罚事先告知书显示财报存在虚假记载但未达重大违法退市标准的，实施ST。在公司治理方面，董事会、股东大会无法正常召开并形成有效决议，或控制权无序争夺导致投资者无法获取公司有效信息的，实施ST，持续恶化则递进为*ST直至退市。此外，主要银行账户被冻结、生产经营严重受阻预计3个月内无法恢复等非财务类异常情形也会被实施ST。整体来看，非财务类ST/*ST遵循"首次警示→递进升级→强制退市"的监管链条，体现了2024年退市新规对资金占用、内控失效和治理乱象"零容忍"的监管导向。

发布于2026-7-28 14:00 重庆

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资深谢经理股票

从业3年响应及时专业满分

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除财务问题外，因信息披露、资金占用或内部控制等严重违规而被实施风险警示（ST或*ST）的情形，主要涉及以下几类：

其他风险警示（ST）

此类情形通常不直接触发退市，但提示公司存在重大风险。常见触发项包括：

非经营性资金占用：控股股东或其关联方非经营性占用公司资金，且未在规定期限内解决。

内部控制重大缺陷：最近一个会计年度财务报告内部控制被审计机构出具“无法表示意见”或“否定意见”的审计报告。

信息披露违规：上市公司因信息披露违法违规被证监会立案调查或行政处罚，可能被叠加实施ST。此外，对于未触及退市标准但存在财务报告虚假记载的行为，也会被实施ST。

退市风险警示（*ST）

此类情形意味着公司已明确触及退市指标，风险等级更高。主要情形包括：

控股股东资金占用：控股股东非经营性占用资金达到一定规模（金额达2亿元以上或占净资产30%以上），被证监会责令整改但未在期限内完成，将被实施ST；若ST后两个月内仍未完成整改，则直接退市。

连续内控非标意见：连续两个会计年度财务报告内部控制被出具“无法表示意见”或“否定意见”，或未按规定披露内控审计报告，将被实施*ST；若第三个会计年度仍未改善，则直接退市。

规范运作重大缺陷：出现控制权无序争夺等导致投资者无法获取有效信息的重大缺陷，经交易所要求整改仍未完成，将触及*ST及后续退市流程。

希望对你有帮助哦，别忘了点赞支持！我是国内知名券商经理，有关降低交易成本的问题，点击头像进入主页，细节欢迎加微交流，祝您投资顺利！

发布于2026-7-28 13:57 成都

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增米经理股票

帮助743 好评4280 从业3年

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ST（其他风险警示）：治理、内控、资金占用、违规担保等问题，暂未触及退市预警；
*ST（退市风险警示，规范类情形）：信息披露、资金占用严重逾期、治理瘫痪，存在后续终止上市风险。
如公司同时满足两类情形，统一标识为*ST。
依据：沪深交易所《股票上市规则（2025 修订）》全面注册制现行规则。

发布于2026-7-28 13:56 重庆

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珍珠大王驾到股票

帮助832 好评7510 从业3年

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非财务类的ST或*ST主要集中在“大股东掏空（资金占用）”、“内部监督失效（内控非标）”以及“信披造假与治理瘫痪”三个方面。这些指标的设置旨在督促上市公司规范运作，一旦触及，投资者需高度警惕其潜在的退市风险。

发布于2026-7-28 13:51 重庆

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小思经理来咯股票

帮助877 好评7752 从业3年

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除财务问题外，公司若存在信披违规、大股东大额资金占用、内控失效或控制权无序争夺等严重不规范运作情形，将被依规实施ST或*ST风险警示。

发布于2026-7-28 13:51 重庆

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小包经理股票

帮助803 好评5440 从业3年

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资金占用、违规担保、单年内控重大缺陷、治理失灵等一般先戴ST；占用金额巨大拒不整改、长期逾期不披露财报、连续两年内控非标，会被实施*ST；两类违规均存在股价下行风险，*ST 存在规范类退市可能性。投资有风险，决策需谨慎。

发布于2026-7-28 13:50 重庆

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江北嘴老王股票

帮助717 好评3566 从业10年+

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ST（其他风险警示，黄牌）：资金占用、违规担保、内控失效、一般信披造假、治理瘫痪等中等规范违规，无直接退市硬指标，整改达标可摘帽。
*ST（退市风险警示，红牌）：信息披露、资金占用、内控问题严重且逾期拒不整改，已触发退市观察指标，次年仍不达标直接退市。
下面分资金占用 / 违规担保、内部控制失效、信息披露违规、公司治理失灵四大类，列明分别触发 ST、*ST 的情形。

发布于2026-7-28 13:49 重庆

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资深黄经理股票

帮助5.6万好评6.2万从业10年+

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信息披露方面，要是公司故意隐瞒重大诉讼、重大资产并购或出售这类关键事项，或者做虚假陈述比如虚构营收、隐瞒关联交易，还有连续两年未按时披露年报、半年报，都会触发戴帽条件；资金占用上，控股股东或关联方违规占用公司大额资金，金额占净资产比例较高且超过规定期限未归还，也会被监管盯上；内部控制方面，公司内控完全失效，比如重大决策无流程、公章管理混乱，或者被出具否定意见的内控审计报告，这些严重违规情况都会被戴上ST或ST的帽子。

以上是关于公司非财务类违规戴ST或ST帽子的专业解答，我是国内前十大券商的高级投资经理，拥有专业投研团队，能帮你分析上市公司潜在风险，提供合规的股票投资指导。如果认可我的回答麻烦点个赞，也可以点击我的头像添加微信一对一详细沟通。

发布于2026-7-28 13:46 深圳

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资深崔经理股票

帮助9.7万好评2.9万从业10年+

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您好，除财务问题外，公司在信息披露、资金占用、内部控制等方面的特定严重违规行为，也会被交易所实施ST或*ST处理，核心是这类违规已严重损害公司合规性或持续经营能力。

首先得提醒您，这类违规都是重大投资风险信号，会直接影响公司信誉和股价表现，咱们投资前一定要重点核查公司公告。具体触发情形主要有三类：
（1）信息披露重大违法：比如存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，情节严重到被监管部门行政处罚，或因涉嫌欺诈发行、违规披露等被移送司法机关；或是因信息披露违法导致财务数据被追溯调整后，连续两年净利润为负。
（2）资金占用与违规担保：控股股东、实际控制人等关联方违规占用公司资金，金额较大且超过1年未解决；或是违规对外担保金额占净资产比例较高，且未及时解除担保责任。
（3）内部控制重大缺陷：公司内部控制存在无法弥补的重大缺陷，导致公司无法正常开展经营活动，或被会计师事务所出具否定意见的内部控制审计报告，且持续整改无效。
比如之前有上市公司因连续3年虚假披露重大合作项目，被证监会行政处罚后，直接被实施*ST处理。

如果您想学习如何通过公开公告快速排查个股的合规风险，或者想要获取筛选稳健合规标的的实用方法，可以随时和我沟通。

点击头像添加微信进一步沟通，可以申请成本佣金账户，投资有风险，入市需谨慎。

发布于2026-7-28 13:45 深圳

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资深齐顾问股票

帮助5.3万好评5万从业10年+

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首先跟您说明一下，除了财务类的违规或指标异常，信息披露、资金占用、内控方面的严重违规，确实会触发ST或者带星号*ST的帽子，具体分两类情况来讲。

先讲触发*ST（退市风险警示，有直接退市风险的）的情形：
要是公司因重大信息披露违法，比如隐瞒关联交易、虚假披露大额合同这类，被证监会开出行政处罚，且违法情节触及重大违法退市标准的，会先被戴*ST帽子；另外如果连续两个月没按时披露年报或者半年报，也会触发*ST。
如果控股股东、实际控制人及其关联方占用公司资金超过1000万，或者占公司最近一期财报净资产的5%以上，还逾期不还，导致公司正常经营受严重影响的，也会被戴*ST。
要是公司的内控审计报告被出具否定意见或者无法表示意见，且没法在规定期限内整改到位的，同样会触发*ST。

再讲触发普通ST（仅提示风险，无直接退市风险）的情形：
比如只是一般的未按时披露财报且停牌满2个月，违规占用资金但没到*ST的金额标准，或者内控审计报告被出保留意见、已经在推进整改的，都会被戴普通的ST帽子。

如果您平时做股票投资，想要避开这类风险股，或是想了解靠谱的券商开户、申请优惠佣金，都可以点击我的头像添加微信，我10年的从业经验能帮你梳理清楚投资注意事项，还能对接专属的开户服务哦。

发布于2026-7-28 13:45 广州

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小媛经理股票

帮助864 好评7527 从业3年

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内控、资金占用、信披层面可直接戴ST/*ST的严重违规一句话概括：
内控连续被出具否定/无法表示意见审计报告、控股股东及关联方大额非经营性资金占用且逾期未清偿、违规对外担保数额巨大无法化解、逾期不披露年报/半年报且限期整改无果、半数以上董事无法保证财报真实性拒不修正、信披存在重大虚假记载/隐瞒重大事项被监管责令整改仍不落实、公司治理失控控制权长期混乱导致无法正常信披，触及规范类警示标ST，整改无望叠加其他风险则升级为*ST退市风险警示。

发布于2026-7-28 13:45 重庆

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首席王经理股票

帮助10万+ 好评6620 从业9年

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您好，咱们先明确一点，被ST或*ST的股票每日涨跌幅度受限，交易流动性会明显降低，对普通股民来说风险不小。除了财务问题，信息披露、资金占用、内控这几类严重违规也会触发戴帽，比如信息披露存在重大遗漏或虚假记载，控股股东违规占用大额资金，内控出现重大缺陷且未整改等情况。

简单来说，监管给这类公司戴帽是为了直白提醒股民风险，避免大家踩坑。常见的触发情形有这三类：
1. 信息披露类：故意隐瞒重大诉讼、资产重组等关键信息，或披露内容虚假陈述误导投资者
2. 资金占用类：控股股东长期占用公司大额资金，超期未归还影响公司正常运营
3. 内部控制类：内控存在重大漏洞，比如财务造假频发，经监管要求整改后仍未达标

比如之前有家上市公司因连续三年隐瞒关联交易信息被处罚，直接戴了*ST帽子，股价短期内大幅下跌。要是您想掌握这类风险股的识别方法，欢迎添加微信和我一对一交流，我会帮您梳理开户流程，协调合规的成本佣金方案，还能全程解答您的股票交易相关疑问。

发布于2026-7-28 13:45 上海

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资深颜颜经理股票

帮助7802 好评365 从业3年

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除了财务问题，信息披露重大违法、控股股东违规占用资金未解决、内控重大缺陷影响经营这三类严重违规，会让公司被戴ST或*ST帽子。

理财有风险，投资需谨慎，ST股风险更高，咱们来拆解下：
1. 信息披露方面：故意造假、隐瞒重大事项，被监管处罚且情节严重；
2. 资金占用：控股股东违规占用大额资金，超过期限没归还；
3. 内控方面：内控完全失效，影响持续经营。
比如有家公司隐瞒实控人资金占用，被处罚后直接*ST。投资前一定要查监管公告，避开雷区。

想了解怎么快速查询公司违规信息，可以点击我的头像添加微信进一步沟通。

发布于2026-7-28 13:45 杭州

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王经理股票

帮助10万+ 好评1.1万从业10年+

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您好，除财务问题外，信息披露、资金占用、内部控制这几方面的严重违规确实会触发ST或*ST，我给您拆解清楚。

首先得提醒您，这类违规会直接冲击公司的信用根基，经营稳定性大打折扣，咱们得先明确哪些属于严重违规范畴：
1. 信息披露：故意隐瞒重大诉讼、关联交易等事项，或是虚假陈述、连续多年不按时披露定期报告；
2. 资金占用：大股东或关联方违规占用公司大额资金且长期不归还，或是违规以公司资产对外担保造成重大损失；
3. 内部控制：内控存在重大缺陷且未整改，甚至出现重大舞弊事件，导致公司治理混乱。

咱们识别时可以按这几步来：
1. 查看公司公告里的监管处罚通知书；
2. 留意交易所发布的监管函、问询函；
3. 关注年报中的内控审计意见。

如果您想了解更详细的识别方法，或是想申请成本佣金账户，都可以点击头像添加微信联系我，我给您一对一沟通。

发布于2026-7-28 13:45 北京

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小太阳王经理股票

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您好，除了财务问题外，公司在信息披露、资金占用、内部控制等方面出现三类严重违规情况，也会被戴上ST或*ST的帽子。

我来帮您拆解具体的违规情形，您一看就明白：
（1）信息披露重大违法：比如故意隐瞒重大担保、关联交易等关键事项，或者存在虚假陈述、伪造交易数据等行为，达到监管认定的“重大违法”标准，就可能触发ST甚至*ST；
（2）资金占用违规：控股股东或关联方违规占用公司资金，金额较大且长期未归还，经监管要求整改仍未解决的，会被实施ST；
（3）内部控制失效：公司内控存在重大缺陷，比如关联交易管控失效、公章管理混乱导致经营严重混乱，无法正常开展业务，经监管认定后也会触发ST。
需要提醒您的是，这类违规都反映公司治理存在严重漏洞，投资这类股票风险极高，一定要谨慎判断。

如果您想学习如何通过公开公告排查这类公司的风险点，或者需要更详细的避坑指南，可以随时和我沟通。

点击头像添加微信进一步沟通，可以申请成本佣金账户，投资有风险，入市需谨慎。

发布于2026-7-28 13:45 杭州

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资深顾问小金股票

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理财有风险，投资需谨慎。
公司在信息披露、资金占用、内部控制领域的三类严重违规会触发ST或*ST：
一是信息披露重大虚假陈述、隐瞒核心事项且屡教不改；二是控股股东违规占用大额资金未及时整改；三是内控失效且审计机构出具否定意见。
您可以这么排查：1.查交易所监管公告；2.看年报内控审计意见。
戴帽后风险会放大，投资要谨慎。

想了解更多这类风险的识别技巧，可以点击头像添加微信进一步沟通。

发布于2026-7-28 13:45 广州

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资深刘经理股票

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如果公司在信息披露方面存在重大遗漏、虚假记载或者误导性陈述，就可能被ST或*ST。另外，要是公司存在资金被控股股东或其他关联方非经营性占用，且金额较大，也会面临这种情况。还有哦，内部控制要是存在重大缺陷，比如财务报告内部控制失效，也会导致被ST或*ST。

咱们来具体说说，信息披露违规就像是公司没把该说的事情说清楚或者说了假话，这会影响投资者对公司的判断。资金占用就好比公司的钱被别人不合理地拿走了，影响公司正常运营。内部控制缺陷则意味着公司内部管理有问题，可能导致财务数据不准确等。

举个例子，有公司因为信息披露违规，被查出隐瞒了重大债务，股价就大幅下跌了。

需要注意的是，被ST或*ST后，公司股票交易可能会受到限制，风险也会增加。

想了解更多关于ST或*ST的相关知识，可以点击追问联系我。

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发布于2026-7-28 13:45 拉萨

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首席罗经理股票

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公司在信息披露、资金占用或内部控制等方面出现严重违规会被戴帽。
咱们来分析下：
1. 信息披露：未按时披露定期报告，或者披露的信息存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
2. 资金占用：公司控股股东或关联方非经营性占用公司资金，且金额较大。
3. 内部控制：公司内部控制存在重大缺陷，可能导致财务报表出现重大错报。
比如，A公司未按时披露年报，被交易所警告并戴帽；B公司控股股东占用资金，导致公司资金链紧张，也被戴帽。
理财有风险，投资需谨慎。想了解更多戴帽相关知识，可点击追问。作为头部券商，能给您提供VIP低佣金和VIP专项融资利率3%以内，有需要点击头像添加微信联系我。

发布于2026-7-28 13:45 三亚

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