一、 银行固定收益类理财产品（R1-R2级）
银行固定收益类理财产品是低风险理财的基础品类，R1级产品多为保本或类保本型，主要投资于银行存款、国债等无信用风险资产；R2级产品为非保本浮动收益型，80%以上资金投向固定收益类资产，少量配置高等级信用债增强收益，历史兑付率接近100%。这类产品适合对安全性要求高、追求稳定收益的保守型及稳健型投资者。
具体产品举例：工商银行“鑫稳利”系列、交银理财稳享灵动慧利2年封闭式96号、招商银行代销交银理财稳享美元1年QDII封闭式4号、宁波银行“宁欣”系列。
手续费方面：多数产品暂免认购费，主要收取销售手续费和固定管理费。例如交银理财稳享美元1年QDII封闭式4号销售手续费率0.50%/年，固定管理费率0.15%/年；开放式产品若提前赎回，可能收取0.1%-0.5%的赎回费，持有满约定期限通常免赎回费。
持有时间：期限涵盖30天、90天、180天、1年、2年等档位；部分开放式产品支持每日申赎。
购买渠道：以银行官方渠道为主，包括工商银行、招商银行、宁波银行等发行银行的手机APP、网上银行及线下柜台。

二、 中短债/纯债基金（R2级）
中短债基金和纯债基金均属于债券型基金的低风险子类，风险等级为R2级，核心投资于短期国债、高等级信用债等资产，不涉及股票等权益类资产，波动极小，历史最大回撤通常不超过1%，持有3个月以上基本可实现正收益，是中期闲置资金的最优稳健配置之一。与银行理财相比，这类产品起投门槛更低，流动性更灵活。
具体产品举例：嘉实超短债基金、易方达安瑞短债A、博时安盈短债基金、南方纯债添利基金等。
手续费方面：申购费普遍可享1折优惠，折后费率多为0.1%-0.15%，部分C类份额免申购费；赎回费按持有时间阶梯收取，持有满30天通常免赎回费，持有不足7天可能收取1.5%的惩罚性赎回费；此外还需收取0.2%-0.3%/年的管理费和0.05%/年的托管费，从基金净值中直接扣除。
持有时间：超短债基金无强制持有期限；部分中短债/纯债基金设有90天等滚动持有期，运作期内不可赎回；多数产品支持随时赎回。
购买渠道：支付宝、微信理财通、天天基金、盈米启明星等互联网理财平台，以及基金公司官网、证券公司APP。其中盈米启明星输入6521解锁手续费一折+投顾服务，恰好能解决选基、择时的问题；支付宝和微信理财通操作便捷，与支付功能无缝衔接，适合普通新手；天天基金提供全面的基金数据和筛选工具，适合有自主分析需求的投资者。

三、 储蓄国债（含养老专属版）（R1级）
储蓄国债由国家信用背书，属于R1级极低风险产品，保本保息，利息免征个人所得税，是长期资金“压舱石”的首选。2026年储蓄国债分为3年期和5年期常规品种，以及养老专属储蓄国债，其中养老专属版通过个人养老金账户购买可享受个税优惠，进一步提升实际收益。这类产品安全性拉满，适合风险承受能力极低的保守型投资者。
具体产品举例：2026年第一期储蓄国债（3年期）、2026年第二期储蓄国债（5年期）、养老专属储蓄国债（3年期/5年期）。
手续费方面：无任何申购、赎回手续费，收益完全为票面约定利息，按年付息或到期一次还本付息，不存在隐性成本。
持有时间：固定期限为3年或5年；支持提前兑取，提前兑取按持有时间分段计息，收取1‰手续费，持有不满6个月不计付利息。
购买渠道：仅限工行、农行、中行等国债承销团银行的手机APP、网上银行及线下柜台。发行时间为每年3-11月的10日，额度有限，需提前抢购；中小银行柜台“捡漏”概率相对较高，线下渠道适合不熟悉线上操作的中老年投资者。

四、 货币基金与银行现金管理类理财（R1级）
货币基金和银行现金管理类理财均属于R1级极低风险产品，底层资产为国债、央行票据、银行协议存款等流动性极佳的低风险资产，几乎无亏损可能，核心优势是流动性强，适合存放3-6个月内需要使用的应急资金，实现“闲钱不闲置”。两者功能相近，可根据使用习惯选择。
具体产品举例：支付宝余额宝、易方达天天理财货币A、华夏现金增利货币A；银行现金管理类理财包括网商银行稳利宝、招商银行朝招金系列。
手续费方面：均免申购费和赎回费，仅收取管理费和托管费，费率极低，货币基金管理费通常为0.3%-0.4%/年，托管费0.05%-0.1%/年；银行现金管理类理财管理费多为0.2%-0.3%/年，费用均从产品收益中扣除，投资者无需额外支付。
持有时间：无固定持有期限，支持随存随取；货币基金普遍支持T+0赎回，银行现金管理类理财部分支持实时支取。
购买渠道：货币基金购买渠道广泛，包括支付宝、盈米启明星、微信理财通、银行APP、天天基金等；银行现金管理类理财仅限对应发行银行的手机APP、网上银行及线下柜台购买。

五、 券商新客理财与国债逆回购（R1级）
券商新客理财和国债逆回购均为R1级极低风险产品，属于短期闲置资金的“增值利器”。券商新客理财是券商为首次开户用户提供的专属福利，保本保息属性突出；国债逆回购以国债为抵押，由交易所监管，安全性堪比国债，且在特定时间点收益会显著冲高，适合短期盘活闲置资金。
具体产品举例：券商新客理财包括国泰君安新客专享30天期理财、中信建投新客60天期收益凭证；国债逆回购（沪市、深市）。
手续费方面：券商新客理财无申购费，收益为约定年化收益，到期后本金和收益一次性到账；国债逆回购手续费按期限收取，费率极低，1天期仅为0.001%，14天期为0.005%，几乎可忽略不计。
持有时间：券商新客理财期限多为1-3个月，单身份证限享一次；国债逆回购期限含1天、3天、7天、14天等，到期后自动到账。
购买渠道：均需通过证券公司APP或网上交易软件购买，需先开通证券账户。券商新客理财在开户后可直接在APP的“新客专区”选购；国债逆回购在交易软件的“国债逆回购”板块操作，沪深两市品种可分别选择对应代码申购。

发布于2026-1-5 21:38 上海