IT之家10月28日消息，恩智浦今日发布2026财年(2025年9月29日～2026年9月26日)第三财季(2026年6月29日～2026年9月27日)报告：

• 　　营业总收入：37.86亿美元(IT之家注：现汇率约合253.05亿元人民币)，同比增长19%，环比增长8%

• 　　毛利润：21.89亿美元(现汇率约合146.31亿元人民币)，同比增长22%，环比增长9%

• 　　毛利率：57.8%，同比增长1.5个百分点，环比增长0.5个百分点

• 　　归母净利润：8.84亿美元(现汇率约合59.08亿元人民币)，同比增长40%，环比增长15%

• 　　经营现金流：12.56亿美元(现汇率约合83.95亿元人民币)

• 　　自由现金流：12.06亿美元(现汇率约合80.61亿元人民币)

• 　　基本每股收益：3.51美元(现汇率约合23.46元人民币)

• 　　稀释每股收益：3.48美元(现汇率约合23.26元人民币)

　　 AI 解读

　　公司2026财年第三财季营收与归母净利润均小幅超出华尔街分析师一致预期，盈利端兑现度良好。公司业务与财报核心亮点

　　 NXP Semiconductors N.V.(恩智浦)是全球领先的半导体解决方案供应商，核心业务覆盖汽车电子、工业与物联网、移动设备、通信基础设施四大赛道，为智能网联汽车、工业自动化、数据中心、可信物理AI等场景提供高性能、高可靠的嵌入式处理与连接产品。

• 　　2026财年第三财季：实现营收37.86亿美元(现汇率约合253.05亿元人民币)，同比19%，环比8%；GAAP归母净利润8.84亿美元(现汇率约合59.08亿元人民币)，同比40%，环比15%；GAAP毛利率57.8%，非GAAP毛利率58.6%；经营性现金流12.56亿美元(现汇率约合83.95亿元人民币)，非GAAP自由现金流12.06亿美元(现汇率约合80.61亿元人民币)，自由现金流占营收比例31.9%。

• 　　板块表现：汽车业务营收20.7亿美元(现汇率约合138.35亿元人民币)，工业与IoT业务营收8.02亿美元(现汇率约合53.6亿元人民币)，移动业务营收4.11亿美元(现汇率约合27.47亿元人民币)，通信基础设施及其他业务营收5.03亿美元(现汇率约合33.62亿元人民币)，工业IoT与通信基础设施板块维持高速增长。

• 　　资本回报：本季度合计向股东返还资本3.59亿美元(现汇率约合23.99亿元人民币)，其中派发普通股股息2.56亿美元(现汇率约合17.11亿元人民币)，实施股票回购1.03亿美元(现汇率约合6.88亿元人民币)；公司董事会在季度结束后新增授权50亿美元(现汇率约合334.19亿元人民币)美元股票回购额度，叠加此前尚未使用的13亿美元(现汇率约合86.89亿元人民币)美元额度，回购规模显著扩容。

• 　　产业落地进展：Trimension™超宽带测距与雷达方案将随BMW集团2026款车型铺开部署；马来西亚封测工厂扩建项目正式动工；与VIS合资的新加坡首座300mm晶圆厂正式开幕，长期产能布局持续推进。

　　公司给出2026财年第四财季业绩指引：GAAP营收区间37.5亿美元(现汇率约合250.64亿元人民币)至39.5亿美元(现汇率约合264.01亿元人民币)，指引中枢38.5亿美元(现汇率约合257.32亿元人民币)，对应同比增速区间12%至18%，中枢15%，环比增速区间-1%至4%，中枢2%；GAAP稀释每股收益区间3.36美元(现汇率约合22.46元人民币)至3.79美元(现汇率约合25.33元人民币)，中枢3.57美元(现汇率约合23.86元人民币)；非GAAP稀释每股收益区间4.14美元(现汇率约合27.67元人民币)至4.58美元(现汇率约合30.61元人民币)，中枢4.36美元(现汇率约合29.14元人民币)，整体指引延续温和增长的节奏。估值与投资价值

　　截至财报发布前，公司动态市盈率TTM约20.98倍，显著低于半导体行业高景气成长标的平均估值水平；当前盈利端持续兑现，汽车、工业IoT、数据中心基础设施三大长期增长赛道形成清晰的业务驱动，同时叠加大额回购授权强化股东回报预期，基本面具备较强韧性。