公募新规下的股指期货应用(二)宽基篇
发布时间:2026-1-26 09:04阅读:141
本报告作为该系列报告的第二篇,展示了将沪深300股指期货与中证500股指期货结合后对中证800、中证A500指数的增强作用。后续报告将进一步覆盖其它风格、行业类指数,探索不同标的下股指期货增强策略的适配性与优化路径,为应对新规挑战提供更丰富的工具选择与策略参考。
核心观点
1)根据回测,将沪深300股指期货与中证500股指期货结合后,相对于中证800、中证A500都能跑出较稳定的超额,超额夏普均达1以上。
2)当前A股市场整体震荡上行,beta收益占优,中性产品发行较低迷,预计短期内股指期货贴水维持较浅水平。
● 量化专题报告20260125:《公募新规下的股指期货应用(二)宽基篇》。
温馨提示:投资有风险,选择需谨慎。
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