在深交所发行上市的流程
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在深交所发行上市主要包括以下流程:
首先是改制与设立股份公司,企业要拟定改制方案,聘请证券中介机构对方案进行可行性论证,对拟改制的资产进行审计、评估,签署发起人协议,起草公司章程等文件,并设置公司内部组织机构,设立股份有限公司.
接着是尽职调查与辅导,企业需向当地证监局申报辅导备案,之后保荐机构和其他中介对公司进行尽职调查、问题诊断、专业培训和业务指导,同时完善组织机构和内部管理,规范企业行为,明确业务发展目标和募集资金投向,对照发行上市条件对存在的问题进行整改,准备首次公开发行申请文件,最后由当地证监局对辅导情况进行验收.
然后是申请文件的申报,企业和证券中介按照证监会 / 证券交易所的要求制作申请文件,保荐机构进行内核后向证监会 / 证券交易所尽职推荐.
再就是申请文件的审核,若为主板上市,证监会对申请文件进行初审,符合申报条件的在 5 个工作日内受理,之后向保荐机构反馈意见,保荐机构组织发行人和中介机构回复,证监会根据回复继续审核,预披露申请文件并召开初审会,发审委召开会议审核并做出决议,最后证监会依据发审委审核意见对发行人申请作出决定;若为创业板上市,交易所对申请文件核对,符合条件的 5 个工作日内受理,受理后 20 个工作日内通过问询方式反馈意见,保荐机构组织回复,交易所可进行多轮问询,无需进一步问询则出具审核报告,接着发布上市委会议通知并组织会议审议,如符合条件则向证监会提交注册申请,证监会接受申请后 20 个工作日内反馈注册结果.
之后是路演、询价与定价,发行人在深交所网站及符合证监会规定的媒体全文披露招股说明书及发行公告等信息,主承销商与发行人组织路演向投资者推介,并通过直接定价或询价定价的方式确定发行价格.
最后是发行与上市,向深交所提交发行与承销方案备案材料,根据规定的发行方式公开发行股票,在登记结算公司办理股份的托管与登记,之后挂牌上市,并提交发行承销总结.
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