上证综指日K线图 张大伟 制图

　　7月第一个交易日，A股实现“开门红”，三大指数均放量上涨。截至收盘，上证综指报3243.98点，涨1.31%；深证成指报11091.56点，涨0.59%；创业板指报2228.21点，涨0.60%。

　　资金面上，沪深两市成交额重上万亿元，达10246亿元，较上个交易日放量1060亿元。北向资金全天净买入26.85亿元，其中沪股通净买入18.67亿元、深股通净买入8.19亿元。

　　盘面上，大消费板块表现活跃，长白山、同庆楼涨停；光伏、储能板块走强，科华数据、林州重机涨停；汽车产业链表现强势，众泰汽车、中通客车涨停；网游、传媒等AI应用端则继续集体调整，盛天网络盘中触及20%幅度跌停，电魂网络、姚记科技等多只个股跌停。

　　大消费板块表现活跃

　　受暑期出游全面启动影响，旅游酒店、零售、食品饮料等大消费板块昨日表现活跃。截至收盘，同庆楼、长白山、麦趣尔涨停，君亭酒店、锦江酒店、首旅酒店、中青旅、全聚德等涨超5%。

　　据中国国家铁路集团有限公司的消息，7月1日至8月31日，为期62天的2023年全国铁路暑期运输启动。全国铁路预计发送旅客7.6亿人次，日均发送1200万人次以上。统计数据显示，2019年暑运，全国铁路累计发送旅客7.35亿人次。

　　途牛最新预订数据显示，今年暑期，国内长线游占据暑期旅游消费主导，出游人次占比为61%。

　　东莞证券表示，预计下半年暑期旺季和十一黄金周国内出游需求将加速释放，旅游出行板块业绩有望得到释放，建议关注左侧布局机会。

　　沉寂了一段时间的白酒股昨日同样呈现活跃态势。截至收盘，酒鬼酒涨超7%，山西汾酒上涨6%，水井坊、舍得酒业、泸州老窖、古井贡酒等涨幅居前。

　　中信建投证券认为，本周全国多地持续高温有望对啤酒消费产生拉动，量贩零食渠道维持高景气度。近期多部门推动发布促进经济、消费增长政策，有望推动居民消费意愿回升，白酒、啤酒、乳制品、休闲零食等热销带动渠道信心回升，产业链将重回景气阶段。

　　新能源赛道股回暖

　　新能源赛道股昨日也迎来全面反弹，钙钛矿电池、海风、储能方向领涨。截至收盘，上能电气、盛弘股份、新风光、禾迈股份、金盘科技等涨超10%，金晶科技、大金重工、林州重机、科华数据、亚玛顿、兆新股份等多只个股涨停。

　　行业消息方面，今年6月储能国内招标量持续景气。根据CNESA（中关村储能产业技术联盟）统计，2023年1至6月招标量合计为61.5GWh，中标量合计为49.7GWh。

　　国信证券表示，国内招标持续放量，同时市场进入交付与订单旺季，2023年全球光储市场需求将逐季加速提升，中国企业有望进一步提升在全球市场中的竞争力。

　　汽车产业链昨日同步走强，众泰汽车、中通客车、襄阳轴承、赛力斯、金龙汽车、浙江世宝、圣龙股份等多股涨停。

　　工业和信息化部等五部门近日联合印发的《制造业可靠性提升实施意见》要求，汽车行业重点聚焦线控转向、线控制动、自动换挡、电子油门、悬架系统等线控底盘系统，高精度摄像头、激光雷达、基础计算平台、操作系统等自动驾驶系统。

　　开源证券认为，在大模型推动下，L3级自动驾驶正加速到来，诸多车企推出自己的大模型解决方案，并有望迅速实现城市辅助驾驶落地，全产业链均有望持续受益。

　　机构：A股三季度上涨可期

　　华福证券首席经济学家燕翔对于未来的中国经济与A股市场持乐观态度。他判断，下半年行情会比上半年更好，三季度行情上涨可期：第一，股票资产属于久期无限长的资产，当前阶段即使基本面盈利再有波动，对市场的影响也是有限的；第二，中国经济内需复苏明确，政策环境较为友好，短期数据或许会有扰动，但整体维持向好趋势；第三，海外经济逐步触底，下半年上市公司盈利可期。

　　华安证券提出，7月可基于短期维度和中长期维度进行配置。

　　从短期维度来看，站在“前期跌幅较大+催化剂和前期跌幅较大+景气边际改善”的角度选择有望迎来轮动的行业，如地产下游、自动化设备及景气边际修复的品种煤炭、工业金属铜锡、电力设备、保险等。

　　从中长期维度来看，华安证券建议继续把握科技、中国特色估值体系与复苏三条主线：第一，泛TMT行情7月预计以弱势震荡为主，等待业绩或事件催化剂信号出现，中长期角度继续加大对通信和电子的配置，计算机和传媒需待估值消化；第二，继续布局“中特估”主题投资，重点关注能源保供、粮食安全、科技创新型央企国企和建筑装饰央企国企；第三，估值偏低且下半年有望景气改善的医药生物、食品饮料板块，可进行战略性配置。