专题报告(权益策略):2023年分红跟踪(八)-抄底资金涌入
发布时间:2023-6-28 10:25阅读:227
2023年分红的预估:根据6月26日预估,2023年全年沪深300的分红点数约为99.78点,股息率2.62%;上证50的分红点数约为85.62点,股息率3.44%;中证500的分红点数约为101.85点,股息率1.73%;中证1000的分红点数约为69.48点,股息率1.08%。
基差建议:剔除分红后IF当月合约(IF2307)、次月合约(IF2308)、当季合约(IF2309)、下季合约(IF2312)的年化折溢价率分别为9.92%、6.33%、5.25%、3.26%;IH当月合约(IH2307)、次月合约(IH2308)、当季合约(IH2309)、下季合约(IH2312)为11.42%、7.32%、5.93%、4.99%;IC当月合约(IC2307)、次月合约(IC2308)、当季合约(IC2309)、下季合约(IC2312)为8.51%、3.30%、1.75%、-0.77%;IM当月合约(IM2307)、次月合约(IM2308)、当季合约(IM2309)、下季合约(IM2312)为5.09%、2.18%、-0.21%、-1.67%。空头建议近月开仓、多头建议远月开仓。
移仓建议:剔除分红后IF当月合约(IF2307)移仓至次月合约(IF2308)、当季合约(IF2309)、下季合约(IF2312)的年化移仓成本分别为-3.27%、-3.26%、-2.18%;IH当月合约(IH2307)移仓至次月合约(IH2308)、当季合约(IH2309)、下季合约(IH2312)为-3.84%、-3.61%、-3.97%;IC当月合约(IC2307)移仓至次月合约(IC2308)、当季合约(IC2309)、下季合约(IC2312)为1.16%、1.15%、2.29%;IM当月合约(IM2307)移仓至次月合约(IM2308)、当季合约(IM2309)、下季合约(IM2312)为0.10%、2.38%、2.79%。空头移仓至次月较为合算、多头移仓至远月较为合算。
期权波动率校正:截至6月26日分红校正后,IO2307看涨期权加权隐含波动率上升7.29%,IO2307看跌期权加权隐含波动率下降4.45%;IO2307看涨看跌期权隐含波动率差额均值上升13.37%;IO2308看涨看跌期权隐含波动率差额均值上升8.51%。截至6月26日分红校正后,MO2307看涨期权加权隐含波动率上升0.58%,MO2307看跌期权加权隐含波动率下降0.58%;MO2307看涨看跌期权隐含波动率差额均值上升1.34%;MO2308看涨看跌期权隐含波动率差额均值下降0.55%。MO期权隐波受到的分红影响有所减弱。
温馨提示:投资有风险,选择需谨慎。
温馨提示:投资有风险,选择需谨慎。
版权及免责声明:本文内容由入驻叩富问财的作者自发贡献,该文观点仅代表作者本人,与本网站立场无关,不对您构成任何投资建议。用户应基于自己的独立判断,自行决策投资行为并承担全部风险。本站仅提供信息存储空间服务,不拥有所有权,不承担相关法律责任。如发现本站有涉嫌抄袭侵权/违法违规的内容,请发送邮件至kf@cofool.com 举报,一经查实,本站将立刻删除。
推荐相关阅读
查看更多>
港股是怎么分红的?一年分红几次?可以具体说一下吗?
您好,港股分红情况如下:1、港股分红更多,A股几乎少有股票分红,区别是港股一般以现金的进行分红,有这种文化,市场制度不一样。H股(港股)分红后并没有象A股一样有个所谓的“分红后除权”,分红后的股...
2023年分红多的股票排名是怎样的?
同学,2023年分红多的股票排名具体情况我暂时无法提供,因为股市的分红情况是随时变化的,需要实时查询。不过,我可以告诉你一些查询分红多的股票排名的方法:1.通过财经网站或股票软件查询:...
股票一年分红几次?
您好!一年一次,好少有股票分红两次的,有些股票几年或十几年都不会红分.比较好股票如白酒,药业,银行,石油,煤,黄金,年年都有分红.股票分红一年一般分1次发红利,极少有发两次的...
华宝多策略基金2024年分红吗?
您好,我们无法预测华宝多策略基金2024年是否会分红。基金是否分红取决于多种因素,包括基金的业绩、市场环境、基金合同规定等。
广州期货-深度专题-股指-2023年分红对股指期货的影响分析-20230407
摘要:A股股指期货合约跟踪的指数为价格指数,成分股分红派息时,指数自然回落,故在分红实际发生之前,处于分红月份的期货合约价格便包含了存续期内分红的信息,但现货价格暂未剔除未来分红金额,也就是说分红预期会降低期货价格从而加剧期货贴水压力。投资者在进行对冲、期现套利等操作之前,需对指数成分股所蕴含的分红点位进行估计,获取真实的股指期货基差水平,以便做出合理的投资决策。 近年来,随着分红政策的逐渐完善及多项举措的积极引导,进行现金分红的上市公司数量和股息率均有所上升,整体...
【专题报告】2023年重点品种年度报告
专 题 报 告 免责申明:本文中的信息均来源于公开可获得资料,宁证期货力求准确可靠,但对这些信息的准确性及完整性不做任何保证,据此投资,责任自负。本报告不构成个人投资建议,也没有考虑到个别客户特殊的投资目标、财务状况或需要,客户应考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况。