分享
注册
1分钟入驻>
+微信
从业认证
首发回答
场内 50ETF 期权分为买方、卖方两类交易角色，二者到期行权的盈亏结构、风险上限、收益空间存在本质区别，交易规划与风控思路需要完全区分。
期权买方支付权利金获取到期行权权利，最大亏损仅为建仓时付出的全部权利金，不存在额外追加保证金的风险，收益无理论上限，若标的行情大幅同向波动，能够获得数倍收益，适合预判单边大涨大跌的短线投资者。
期权卖方收取买方交付的权利金，但需要缴纳足额保证金，最大亏损不存在固定上限，行情反向大幅波动时会持续扩大浮亏，极端情况需要追加担保资金，收益上限仅为建仓收取的权利金总额，适合震荡市赚取时间价值的稳健交易者。
线上客户经理会线上区分讲解买卖双方风控差异，同步测算不同持仓规模保证金占用比例，线上随时模拟到期盈亏场景，线下临柜仅能简略介绍基础规则，无法针对性做个性化盈亏测算。
开户联系我，ETF / 可转债合规成本价佣金，国债逆回购低至一折，期权优惠至 1.7 一张！专项两融利率3.2% 起，有需要的话欢迎微信联系。
发布于2026-7-6 17:09 南京
当前我在线
直接联系我
秒答
关注
分享
追问
踩 
举报
1018
电话咨询
咨询
17728823688 
