什么是期权的vega值?它衡量的是什么?波动率的变化如何通过vega值影响期权价格?
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什么是期权的 vega 值?它衡量的是什么?波动率的变化如何通过 vega 值影响期权价格?

叩富问财 浏览:1173 人 分享分享

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衡量内容:Vega 值衡量的是期权价格对标的资产波动率变动的敏感度。即标的资产波动率每变动 1 个百分点,期权价格的变动量。例如,某期权的 vega 值为 0.2,当标的资产波动率上升 1% 时,该期权价格大约会上升 0.2。


波动率通过 vega 值对期权价格的影响:波动率上升,期权的 vega 值为正,期权价格会上涨,因为波动率增加会使标的资产价格的波动范围扩大,增加了期权行权的可能性和潜在收益,从而提高了期权的价值。反之,波动率下降,期权价格会因 vega 值的作用而下降。

发布于2025-5-5 12:02 郑州

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