你好,“基差”自2010年4月16日沪深300股指期货上市后,就一直频繁地出现在各类报告和私募基金路演中,那么基差是什么?
期货和现货的价格差即为基差,基差=现货的价格-期货的价格
由于期货价格和现货价格都是波动的,在期货合同的有效期内,基差也是波动的。基差的不确定性被称为基差风险,降低基差风险实现套期保值关键是选择匹配度高的对冲期货合约。基差风险与对冲平仓时的基差直接相关,当投资者持有现货,持有期货短头寸对冲,对冲平仓日基差扩大,投资者将盈利;相反,当投资者未来将买入某项资产,持有期货长头寸对冲,对冲平仓日基差扩大,投资者将亏损。(以上仅为参考的,希望我的回答能够帮助你)
发布于2020-4-29 15:09 北京
当前我在线
直接联系我