期权合约的结算价格是怎么计算的？[新回答]-叩富网

期权合约的结算价格是怎么计算的？

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期权结算价结算价格

期权合约的结算价格是怎么计算的？

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毛顾问

资深小夏经理资深小夏经理股票

帮助10万+ 好评10万+ 从业10年+

期权的佣金可以低至1.7元每张，期权交易的手续费并非一成不变，它取决于券商和交易平台、交易金额等因素，因而会有所不同。获取低的交易费用，好的方式是直接线上联系券商经理协商好之后再开户。投资者开通期权账户是需要带身份证、银行卡到营业部进行办理的。

期权概念是一种买卖选择权,即买方在未来特定的一段时间内按照事先约定的价格买进/卖出某种约定标的物的权利。
1、托管在券商账户上的资产或者市值合计不低于50万元。
2、需年满18周岁且具有完全民事行为能力，要求普通证券账户从事证券交易不少于6个月，即开户需满6个月。
3、根据实际情况如实完成风险测评，确保符合所需的风险评级标准。
4、需要通过期权相关的知识测试，分为三个等级，第三级解锁全部交易权限。
5、拥有模拟金融期货的交易经验

有任何开户问题欢迎联系，我司免费提供VIP账户，成本价佣金免费提供，期权手续费1.7元一张，融资融券专项利率4.5%，国债逆回购低费率，ETF、可转债的费率万0.5，我司免费提供VIP通道，QMT、Ptrade软件可以免费使用！我司支持同花顺及通达信登录！

发布于2024-6-10 14:39 上海

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资深富经理资深富经理股票

帮助10万+ 好评613 入驻7年

您好，期权合约的结算价格为该合约当日收盘集合竞价的成交价格。在投资者对标的资产即将涨价持有预期的情况下，常见的做法是购买看涨期权。这一策略可以在资产价格上升时获得利润，而投资者可能遭受的最大损失仅为购买期权时支付的费用。根据不同的期权类型以及它们所在的交易场所，手续费的计算方法和收取方式会有所区别。如有疑问欢迎联系我，司提供免费的极速交易通道，期权1.7元/张，两融利率给您低至4.99%，可转债直接成本价！

发布于2024-4-1 15:23 重庆

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资深刘顾问资深刘顾问股票

帮助10万+ 好评2897 从业4年

您好，上交所在每个交易日收盘后向市场公布期权合约的结算价格，作为计算期权合约每日日终维持保证金、下一交易日开仓保证金、涨跌停价格等数据的基准。股票期权手续费是可以低于1.8元一张的，主要还是看投资者个人的资金以及券商的佣金费用区间；直接联系我就可以协商！微信找我融资融券利率4.99%，期权1.7元/张，佣金超低。

发布于2024-3-20 14:39 成都

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顾问朱经理顾问朱经理期货

帮助3823 好评1.4万从业3年

您好，期权合约的结算价格是根据一定的规则和公式计算得出的，具体计算方法如下：

对于认购期权（Call Option）：

如果期权行权价低于或等于标的资产的收盘价（成交最后使用价格），则结算价为标的资产的收盘价减去行权价；如果期权行权价高于标的资产的收盘价，则结算价为零。

对于认沽期权（Put Option）：

如果期权行权价高于或等于标的资产的收盘价，则结算价为行权价减去标的资产的收盘价；如果期权行权价低于标的资产的收盘价，则结算价为零。

需要注意的是，以上仅是一般情况下期权合约结算价的计算方法，具体规定可能会因交易所或期权合约种类而有所不同。在交易期权时，建议您参考相关的交易规则和公式，以确保正确理解和计算期权合约的结算价格。如果还有其他问题，欢迎点击微信添加好友或者电话都可以免费咨询，24小时在线服务。

发布于2024-3-18 11:58 宁波

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资深张经理资深张经理股票

帮助10万+ 好评1823 从业10年+

期权合约的结算价格在每个交易日收盘后会公布，开通期权需要半年的交易经验以及20个交易日日均50万就可以开通，我司的期权的费用低至一张1.8！

发布于2021-12-23 10:50 青岛

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徐经理徐经理期货

帮助3.9万好评2.9万从业4年

期权的结算价格会由上期所在每个交易日收盘后向市场公布期权的结算价格，开户需要50万资金验资，开户前联系我为您调低手续费率。

发布于2020-10-26 14:35 上海

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张经理. 张经理. 股票

帮助9万好评7万从业10年

现在上交所在每个交易日收盘后向市场公布期权合约的结算价格，期权开户需要到营业部办理的，满足20日日均50万和半年交易经验才可以开期权，50etf期权和沪深300etf期权可以同时开通，我公司期权佣金低至1.7元以下一张！

发布于2020-10-10 17:16 深圳

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首席黄顾问首席黄顾问股票

帮助10万+ 好评7.9万从业7年

期权合约的结算价格是合约上规定的，我司的佣金业内优势明显，1.7元一张！低于其他券商！不怕你对比！

发布于2020-7-20 13:46 宁波

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一对一

资深何经理资深何经理股票

帮助10万+ 好评2051 从业5年

你好，期权交易的报价也是根据集合竞价产生的，跟股票是一样的可以查询的，我司的期权一张1.8

发布于2020-3-11 11:07 上海

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姜经理姜经理股票

帮助10万+ 好评2803 从业5年

上交所每天会在收盘后公布期权合约的结算价格，场内期权每家券商开户条件相同，要求总资产不低于五十万，设立A股账户半年以上。期权两块甚至以下！

发布于2019-12-16 15:16 宁波

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卫经理卫经理股票

帮助3.8万入驻5年知无不言

每个期权合约都是约定行权价格的，期权开户需要50万以上日均资产和半年交易经验，目前我们公司期权交易手续费可以做到2元一张，有兴趣欢迎预约详谈！

发布于2019-11-26 15:39 武汉

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首席南经理首席南经理股票

帮助10万+ 好评1.3万入驻5年

50etf期权费用都跟您的资金量有关的，您的资金量越大，佣金就能越低，我司期权的交易手续费低至2块钱以下，有兴趣欢迎在线详询！

发布于2019-11-1 13:57 北京

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一对一

资深周经理资深周经理股票

帮助9205 好评432 入驻5年

期权的结算价格是按照全天的交易量的加权平均价计算而来，开户找我，佣金商议

发布于2019-9-26 14:55 南京

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资深期货投顾资深期货投顾期货

帮助3.5万好评2376 从业7年

行权价格。首批挂牌及按照新到期月份加挂的期权合约设定5个行权价格，包括依据行权价格间距选取的最接近“50ETF”前收盘价的基准行权价格（最接近“50ETF”前收盘价的行权价格存在两个时，取价格较高者为基准行权价格），以及依据行权价格间距依次选取的2个高于和2个低于基准行权价格的行权价格。
“50ETF”收盘价格发生变化，导致行权价格高于（低于）基准行权价格的期权合约少于2个时，按照行权价格间距依序加挂新行权价格合约，使得行权价格高于（低于）基准行权价格的期权合约达到2个。
（五）行权价格间距。行权价格间距根据“50ETF”收盘价格分区间设置，“50ETF”收盘价与上证50ETF期权行权价格间距的对应关系为：3元或以下为0.05元，3元至5元（含）为0.1元，5元至10元（含）为0.25元，10元至20元（含）为0.5元，20元至50元（含）为1元，50元至100元（含）为2.5元，100元以上为5元。
为提高股票期权（以下简称“期权”）市场透明度，保障期权交易的正常进行，根据《上海证券交易所股票期权试点交易规则》的有关规定，上海证券交易所（以下简称“上交所”）和中国证券登记结算有限责任公司（以下简称“中国结算”）制定了期权合约结算价格的具体计算方法。现通知如下：

　　一、除本通知另有规定外，期权合约的结算价格为该合约当日收盘集合竞价的成交价格。

　　二、期权合约当日收盘集合竞价未形成成交价格，但收盘前8分钟内的连续竞价阶段有成交的，以该连续竞价阶段最后成交价作为基准价格，按照以下原则确定期权合约的结算价格：

　　（一）收盘时有最优买价且大于等于基准价格的，结算价格为该最优买价。

　　（二）收盘时有最优卖价且小于或者等于基准价格的，结算价格为该最优卖价。

　　（三）收盘时有最优买价和最优卖价，且基准价格介于最优买价和最优卖价之间的，结算价格为基准价格。

　　三、期权合约当日收盘集合竞价未形成成交价格，且收盘前8分钟内的连续竞价阶段没有成交，但收盘时同时存在最优买价和最优卖价的，结算价格为该最优买价和最优卖价的中间值。

　　四、按照本通知第一条、第二条、第三条的规定均未能确定期权合约结算价格的，如果期权合约当日收盘时最优买价为涨停价格的，则结算价格为该涨停价格。

　　五、按照本通知第一条至第四条的规定均未能确定期权合约结算价格，或确定的结算价格为无效价格，则按照以下原则确定结算价格：

　　（一）对于同一合约品种中到期月份、行权价格及合约类型均相同的期权合约，如果标准合约具备结算价格，而非标准合约无结算价格或者结算价格为无效价格，则参考标准合约的结算价格，确定非标准合约的结算价格；如果非标准合约具备结算价格，而标准合约无结算价格或者结算价格为无效价格，则参考非标准合约的结算价格，确定标准合约的结算价格。

　　（二）对于同一合约品种中到期月份及行权价格相同的期权合约，如果认购期权具备结算价格，而认沽期权无结算价格或者结算价格为无效价格，则参考认购期权的结算价格对应的隐含波动率，确定认沽期权的结算价格；如果认沽期权具备结算价格，而认购期权无结算价格或者结算价格为无效价格，则参考认沽期权的结算价格对应的隐含波动率，确定认购期权的结算价格。

　　（三）对于同一合约品种中到期月份与合约类型相同的期权合约，如果有一个及以上合约具备结算价格，而其他合约无结算价格或者结算价格为无效价格的，则参考该一个及以上合约的结算价格对应的隐含波动率，确定其他期权合约的结算价格。

　　（四）按照本条前述规定仍未能确定结算价格的，由上交所根据市场情况以及期权品种交易情况，计算该期权合约的结算价格。

　　六、对于按照本通知第一条至第五条规定确定的期权合约结算价格，按照以下原则进行合理性检查和修正：

　　（一）对于同一合约品种中到期月份、行权价格以及合约类型均相同的期权合约，如果标准合约和非标准合约都具备结算价格但结算价格不同的，则取当日交易量较大的标准或者非标准合约的结算价格，作为非标准合约或者标准合约的结算价格；如果二者交易量相等，则取标准合约的结算价格，作为非标准合约的结算价格。

　　（二）如果按照本通知第一条至第五条规定确定的期权合约结算价格仍比其内在价值小，则以其内在价值作为该期权合约的结算价格。

　　（三）对于同一合约品种中到期月份及合约类型相同的期权合约，按照行权价格序列进行检查和修正，以使认购期权行权价格越高、结算价格越低，认沽期权行权价格越高、结算价格越高。

　　（四）对于同一合约品种中行权价格及合约类型相同的期权合约，按照到期月份顺序进行检查和修正，以使期权合约到期月份越晚、结算价格越高。

　　（五）按照上述原则进行合理性检查和修正后形成的结算价格仍明显不合理的，上交所可以根据市场情况进行调整。

　　七、期权合约最后交易日，按照以下原则确定期权合约的结算价格：

　　（一）最后交易日为实值的认购合约，其结算价格为合约标的当日收盘价格减去行权价格的差值；最后交易日为实值的认沽合约，其结算价格为行权价格减去合约标的当日收盘价格的差值；

　　（二）最后交易日为虚值或者平值的期权合约，其结算价格为0。

　　八、根据本通知计算的结算价格，按照四舍五入原则取期权合约最小价格变动单位的整数倍。

　　九、上交所及中国结算可以根据市场情况，对结算价格的计算方法进行调整，并向市场公布。

发布于2019-9-26 09:51 北京

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