分享
我来回答
入驻注册
一对一
首发回答
叩富问财官方评定为
您好，股指期权的波动率是对波动幅度或者说是对波动剧烈程度的衡量，比方向更为直观，极大地发挥了K线图的形象展示功能。
与此同时，波动率也如涨跌幅一样可以量化计算，与涨跌幅存在紧密的联动关系。
一个最简单的策略就是买入跨式期权组合，即买入平值看涨期权，同时买入相同标的、数量、到期日的看跌期权。
波动率与期权权利金正比例关系，当波动率上涨时，期权权利金会上涨；当波动率下跌时，期权权利金下跌。
当波动率上升时，买入跨式期权组合策略可以盈利。
由于买入了看涨期权和看跌期权，无论标的未来大幅上涨还是大幅下跌，只要单边获利超过权利金支出，策略都会盈利。
买入跨式策略最大亏损有限，但需要支付高额期权权利金，策略成本较高。
如果波动率没有大幅上涨，或者标的到期时的价格仍在亏损区间内，买入跨式策略还会随着时间价值的流逝和波动率减小而亏损，最后可能丢掉全部权利金，所以投资者应该慎重构建买入跨式策略。
与此同时，波动率也如涨跌幅一样可以量化计算，与涨跌幅存在紧密的联动关系。
一个最简单的策略就是买入跨式期权组合，即买入平值看涨期权，同时买入相同标的、数量、到期日的看跌期权。
波动率与期权权利金正比例关系，当波动率上涨时，期权权利金会上涨；当波动率下跌时，期权权利金下跌。
当波动率上升时，买入跨式期权组合策略可以盈利。
由于买入了看涨期权和看跌期权，无论标的未来大幅上涨还是大幅下跌，只要单边获利超过权利金支出，策略都会盈利。
买入跨式策略最大亏损有限，但需要支付高额期权权利金，策略成本较高。
如果波动率没有大幅上涨，或者标的到期时的价格仍在亏损区间内，买入跨式策略还会随着时间价值的流逝和波动率减小而亏损，最后可能丢掉全部权利金，所以投资者应该慎重构建买入跨式策略。
以上是关于您问题的答案，希望我的回答对您有帮助，如果有不明白的，点击微信添加好友或拨打电话都可以免费咨询！
发布于2023-11-22 19:18 北京
当前我在线
直接联系我
秒答
更多
分享
追问
收藏
举报
搜索更多类似问题 >
9281万+ 
电话咨询
+微信
咨询
18856267528 
