250!豆棕价差跌至历史较低位置豆油相对棕榈油被低估
发布时间:2024-5-7 15:24阅读:45
5月7日,豆棕价差录得250(其中豆油期货价格7810元/吨,棕榈油期货价格7560元/吨);
豆棕价差跌至历史较低位置,豆油相对棕榈油被低估;后市豆棕价差或自低位回升,做多豆棕价差扩大套利策略(多豆油空棕榈油)或有盈利空间。
据近10年的历史统计数据显示,豆棕价差均值为891.6。价差处于1500以上概率为9.00%,处于500以下概率为11.00%。
什么是豆棕价差套利?
豆油、菜油、棕榈油是国内主要三大油脂品种,主要用途是食用,三者之间具有一定的替代性。一般而言价格高低为:菜油>豆油>棕榈,当价差偏离正常值时就会出现套利机会。
豆棕价差即豆油期货与棕榈油期货的价差。统计数据显示,豆棕价差一般维持在(500,1500)的价格区间运行,其背后的逻辑是,当豆油价格大幅高于棕榈油时,商家会加大棕榈油使用比例,当豆油与棕榈油的价格比较接近时,商家会减少棕榈油的使用比例。
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