沙特俄罗斯合作减产,OPEC决心稳油价
发布时间:2023-7-7 07:03阅读:281
沙特俄罗斯合作减产,OPEC决心稳油价
基本观点
驱动 | 因素 | 方向 | |
基本面 | 供应 | 偏多 | 6/30日贝克休斯石油钻井数本周减少1口至545口。 周三,OPEC举行国际研讨会,沙特能源大臣表示沙特和俄罗斯的减产合作仍然牢固,沙特周一宣布延长减产得到了俄罗斯的支持。OPEC+将采取“一切必要措施” 来支撑市场。 沙特5月原油产量非常接近4月减产后的目标。目标997.8万桶,OPEC数据997.7万桶,IEA数据998万桶。JODI数据显示,沙特4月原油出口量减少20.7万桶/天至732万桶/天,低于去年同期水平和2018-2022年平均水平,为5个月低点。 OPEC数据显示,俄罗斯4月液体能源总产量较3月减少17.6万桶/天至1090万桶/天,其中960万桶/天是原油,140万桶/天是天然气凝析液和凝析油。IEA数据显示,5月俄罗斯石油出口减少26万桶/天至780万桶/天,其中原油出口增长9万桶/天至520万桶/天,成品油出口减少35万桶/天至260万桶/天。 |
需求 | 偏多 | 中国5月,原油进口逆转4月的下降趋势,同比增长12.3%,环比增长21%左右,高于2018-2022年最高水平,规模以上工业原油加工量虽然环比下降1.86%,但同比增长15.4%,继续维持在2018-2022年最高水平之上。中国需求同比增速较高。 EIA预期墨西哥湾沿岸新的精炼产能将于6月初上线,同时,炼厂的维修季也将结束,这会促进原油加工和汽油产量。美国成品油需求自3月底起整体上高于去年同期水平。需求整体呈上升趋势。 | |
库存 | 偏多 | API库存数据,6月30日当周原油库存减少438.2万桶,预期减少175万桶,前值减少240.8万桶;6月30日当周汽油库存增加161.5万桶,预期减少110万桶,前值减少285万桶。 | |
价差 | 不明 | 汽油裂解价差走强,航空煤油裂解价走弱,石脑油裂解走弱 |
驱动 | 因素 | 方向 | |
技术面 | 量仓 | 偏空 | 6/27日当周WTI原油投机净多仓较上周下行,汽油投机净多仓较上周下行。 |
趋势 | 偏空 | WTI日线反弹,当前处于震荡趋势,64是支撑位。 | |
摆动 | 偏多 | WTI一小时线,MACD(12,26,9),红柱运动缩小。一小时线KD(9,3,3)接近金叉。 | |
形态 | 偏多 | WTI筑底形态,如果获得支撑可能开启一轮涨势 |
驱动 | 因素 | 方向 | |
宏观面 | 利率 | 偏空 | 6月FOMC纪要表示银行业担忧消退,通胀担忧仍在支持7月继续加息25bp |
经济数据 | 偏空 | 美国6月制造业PMI终值46.3,初值46.3,5月终值48.4。 6月,美国制造业健康状况连续第二个月恶化。在产出再次下降和新订单大幅下滑的情况下,整体收缩速度加快。尽管积压订单急剧减少,但制造商仍在寻求取代自愿离职者,填补长期存在的空缺,这意味着就业进一步增长。尽管如此,未来产出预期减弱。新订单的缺乏推动企业继续减少库存,采购活动也显著收缩。 |
数据来源:金十数据
策略:WTI处在震荡行情,64美金或有支撑,76美金有压力。
复盘:本周原油震荡,沙特俄罗斯合作减产支撑油价,但美联储继续加息对原油不利,短期宏观风险较大,有破位可能,中线持看多观点,目标位90-100。
01
价格、价差
02
原油供需
03
库存与持仓
04
估值与利润
05
宏观
06
技术分析
制作日期:2023-07-06
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