2023年1月19日黄金、白银早盘提示
发布时间:2023-1-19 09:44阅读:262
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【行情复盘】
美国供需两端数据和美国12月PPI数据均超预期回落,使得美联储货币政策不会偏鹰派,美联储关键决策者表明他们打算继续提高利率以抗击通胀,贵金属周三下跌,回吐了稍早因美国经济数据疲软而取得的涨幅。美联储放缓加息预期给贵金属提供上涨动能,当前已经被市场所计价。隔夜现货黄金一度涨近1%至1925美元,再创去年4月下旬以来的近九个月高位,但随后回落至1900美元,最终收跌0.22%至1904.51美元/盎司,连跌三日。现货白银升至24.33美元后急挫跌破24美元关口,收跌1.94%至23.47美元/盎司。国内贵金属夜盘维持弱势行情,沪金跌0.26%至418.34元/克;沪银跌1.87%至5208元/千克。
【重要资讯】
①美国2022年12月零售销售环比降1.1%,预期降0.8%,11月数据下修至降1%;核心零售销售环比降1.1%,预期降0.4%,前值由降0.2%修正至降0.6%。美国12月工业产出环比降0.7%,预期降0.1%,前值由降0.2%修正至降0.6%。②达拉斯联储主席洛根表示,支持美国加息步伐放缓,通胀水平过高,可能需要逐步提高利率,直到“有说服力的证据”表明通胀率接近2%。费城联储主席哈克重申支持加息25个基点,他表示美联储需要将利率提高到5%以上。克利夫兰联储主席梅斯特表示,进一步加息仍是必要的,政策利率应当比政策制定者共同预测的2023年底5%-5.25%的范围更“高一些”。③截至1月10日当周,黄金投机性净多头增加8869手至150535手合约,表明投资者看多黄金的意愿继续升温;投机者持有的白银投机性减少1921手至29013手合约,表明投资者看多白银的意愿小幅降温。
【交易策略】
运行逻辑分析:美联储货币政策调整节奏预期、经济衰退担忧与地缘政治局势继续主导贵金属行情;美元指数和美债收益率走势直接影响贵金属走势。美联储加息步伐将会进一步放缓直至停止加息,美国经济衰退担忧继续升温,美元指数和美债收益率维持弱势行情,贵金属突破关键点位后维持高位偏强运行态势,继续关注政策收紧节奏放缓(美元指数和美债收益率高位回落)、经济衰退预期与地缘政治等宏观因素能否助力贵金属持续上涨。
运行区间分析:伦敦金现仍然维持在1900美元/盎司关口上方,随着联储政策收紧步伐放缓兑现并持续,经济衰退担忧加剧等因素影响,叠加美元指数和美债收益率继续回落,伦敦金现有效突破1900美元/盎司(415元/克,沪金要关注汇率)后,仍有上涨空间,上方关注1950美元/盎司(421元/克),下方关注1800美元/盎司支撑(400元/克)。白银再度回到23.8-24美元/盎司(5300元/千克)关键位置上方,春节前上方关注24.8-25美元/盎司位置(5500元/千克),下方继续关注22美元/盎司(4900元/千克)关口。春节前,贵金属依然处于宽幅偏震荡期,要警惕靴子落地后的回调行情,警惕贵金属冲高调整风险。建议低吸为主,谨慎追高。
黄金期权方面,建议卖出深度虚值看跌期权获得期权费,如暂时可卖出AU2304P388合约。白银期权方面,建议卖出深度虚值看跌期权获得期权费,如暂时可卖出AG2303P4900合约。
重要事项:
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