期货基本知识
发布时间:2022-3-23 14:30阅读:520
今天大概讲解一下我们做期货交易中通常会遇见的一些问题,总结几点,希望能帮助到我们广大的投资者。
一、期货交易时间
期货的交易时间为:周一至周五早上9点到11点半,下午1点半到3点。其中早上10:15到10:30,属于15分钟休盘时间;夜盘是21点到次日凌晨2:30。
二、期货出入金时间
关于期货出入金的时间限制,期货入金时间限制为上午8: 55-16:00,下午21:00-02:30,期货转账出金时间限制为上午9: 05-16: 00,夜间禁止出金。
平时入金是没有限制的,只要是规定的银期转账时间段,你都可以入金,金额和次数没有限制。不过大多数期货公司对于出金有一些限制。比如说有日出金6次,日出金上限100万元的规定,对于大多数散户,这个额度都是够用的。如果是一些大资金量的客户,可以调整出金限制,比如日出金上限可以让期货公司改为500万甚至更高。
三、风险强平制度
强行平仓制度是指当会员或客户的交易保证金不足并未在规定时间内补足,或者当会员或客户的持仓数量超出规定的限额时,交易所或期货经纪公司为了防止风险进一步扩大,实行强制平仓的制度。这是交易所或期货经纪公司控制市场风险,化解市场风险的重要制度。
强行平仓如何进行的呢?
如果客户未能在应当追加保证金的时点追入足额保证金,或未能在规定的时间内将持仓调整为合适的数量,经纪公司将在尾盘或是其它必要时点,以市价对保证金不足的部分持仓或不符合交易规则的持仓进行强平。
强行平仓发生时,经纪公司会测算一下强平数量,以平仓完成后客户权益大于持仓保证金为标准。
强平会出现什么结果呢强平完成后,客户的权益与强平前变化不大。客户帐户是部分持仓的浮动亏损变为实际亏损。
最后讲一下客户应当如何自行处理
1、自行入金化解风险
因临时性保证金水平上调导致保证金不足,若不想改变交易计划,建议及时入金或自行移仓。比如:长假期间或单合约因持仓量过大保证金上调。
在极端行情波动时,期货公司往往面临大规模的客户处于追加保证金的状态,若行情出现涨跌停板,为了防范下一个交易日出现连续涨跌停,期货公司往往被迫在开市前集合竞价时挂出强平单。在此时被强平价格多数对客户不利。此时建议应当及时入金,后面根据行情波动情况自行处理。
2、自行平仓
若因临近到时或突发事件、周边市场异常波动导致行情大幅波动,建议自行平仓处理。因为这些情况下,保证金不足的风险短期内往往难以化解。而在等待过程中所承受的压力经常会让客户做出非理性的选择,自行减仓是较好的处理方案。
四、每日无负债制度
每日无负债结算制度又称每日盯市制度,该制度实际上是对持仓合约实施的一种保证金管理方式。按正常的交易程序,交易所在每个交易日结束后,由结算部门先计算出当日各种商品期货合约的结算价格。当日结算价一般是指交易所某一期货合约当日成交价格按成交量计算的加权平均价;当日无成交的,以上一交易日结算价作为当日结算价。结算价确定后,以此为依据计算各会员的当日盈亏(包括平仓盈亏和持仓盈亏)、当日结算时的交易保证金、当日应交的手续费、税金等相关费用。最后,对各会员应收应付的款项实行净额一次划转,相应调整增加或减少会员的结算准备金。结算完毕,如果某会员“结算准备金”明细科目余额低于规定的最低数额,交易所则要求该会员在下一交易日开市前30分钟补交,从而做到无负债交易。五、止盈止损制度
期货止损止盈的方法有很多,主要有以下这几种方法:1、使用压力位和支撑位止盈止损;2、资金额限制止盈止损;3、指标信号止盈止损;4、时间止盈止损。
期货设置止损止盈的方法
1、使用压力位和支撑位止盈止损。压力位是指供给集中的区域,在这个区域上,卖方势力足够强,能有效阻止价格进一步上涨,当价格运行到这个区域,可以进行止盈止损,同理可得当价格运行到支撑位,也可以进行止盈止损。一般来说,K线的压力位和支撑位可以看密集成交区、前期高低点、趋势线、均线等。
2、资金额限制止盈止损。用资金额来止盈止损的意思是每次在买卖期货之前,先明确计划好亏损多少资金就止损离场,盈利多少资金就止盈离场,对于投资者来说,是一个比较理性的,有效的投资方式。但是使用这种止盈止损方式,投资者必须要有一个胜率超过60%的交易系统,同时保障盈利总点数大于止损总点数。
3、指标信号止盈止损。要注意这个指标不是市场上的指标,例如MACD、KDJ等,而是投资者自己设计出来了的指标,投资者可以用自己的指标进行交易,当出现买入卖出信号立马止盈止损,这种止盈止损主要用于量化交易当中。
4、时间止盈止损。这个方法主要运用于日内超短交易模式中,在这种模式中,投资者持仓时间比较短,少则几秒,多则几分钟,只是为了博取几点到几十点的差价。这种止盈止损方法不适合新手,对投资者的要求比较高,需要对市场保持高度的关注。
期货保证金交易制度具有一定的杠杆性,投资者不需要支付合约价值的全额资金,只需要支付一定比例的保证金就可以交易。保证金制度的杠杆效应在放大收益的同时也成倍地放大风险,在发生极端行情时,投资者的亏损额甚至有可能超过所投入的本金
期货总保证金=交易所保证金+期货公司保证金,交易所保证金基本固定不变(偶尔会根据行情进行调整),期货公司保证金一般为3%—8%左右,总保证金越低,则资金利用率越高,可开仓手数越多。
七、期货品种权限
期货带有权限限制的有:股指期货、原油、棕榈油、20胶、PTA、铁矿石六种,除此之外其他商品期货没有权限限制。
原油、股指期货条件需要满足以下条件才能进行交易:
1、需要满足5个交易日,满足50万资金验资
2、10笔真实交易记录或者是10天20笔的仿真交易记录(二者满足一即可)
3、参加期货协会考试,分值80分以上
4、满足C4的风险测评承受能力
PTA、20胶、铁矿、棕榈油需要满足以下条件才能进行交易:
1、账户可用资金连续5个交易日大于10万,期货知识考试80分以上
2、10笔实盘或者20笔仿真期货交易记录
3、满足C4的风险测评承受能力
4、一年内有50个商品期货交易日记录,免入验资和考试,可直接进行申请开通
八、软件登录时间
期货交易所规定国内期货交易早盘时间是:9:00—10.15,10:30—11:30;午盘:13:30—15:00;晚盘:21:00—23:00。周一至周五是交易时间段,在这期间可以正常登录。
温馨提示:投资有风险,选择需谨慎。