期权合约的要素
发布时间：2022-2-11 11:01阅读：792
问一问
从业认证|
入驻10年+
表1为中金所股指期权仿真交易合约，针对这个合约我们可以看一下期权合约包含哪些要素。
表1 中金所股指期权仿真交易合约
合约主要条款说明：
1.标的物（标的指数）
标的物为沪深300指数。
2.合约乘数
合约乘数为100元人民币。意味着交易者在一张合约上输赢一个指数点就等于输赢100元。
3.合约月份
当月、下两个月及随后的两个季月，共五个月份。
4.权利金报价、最小变动价位及涨跌停板
行权价及期权权利金的报价都是以指数面目出现。比如，执行价2 250点，看涨期权权利金收盘价为84.70点。因为合约的乘数为100元，84.70点的权利金意味着8470元。
权利金的最小变动价位是0.1点（每张合约10元)。
涨跌停板为上一交易日沪深300指数收盘价的±10%。
5.期权行权价间距
当月及下两个月合约的期权行权价间距50点，远期合约为100点。当月与下两个月合约在平值期权合约上下至少各挂出3个合约，季月合约在平值期权合约上下至少各挂出2个合约。交易所有权根据市场情况调整挂盘合约数量。
6.合约到期日及最后交易日
合约到期日为合约到期月的第三个星期五，遇国家假日顺延。最后交易日与合约到期日相同。
7.行权方式及行权结算方式
行权方式为欧式，意味着最后交易日结束后行权。
行权结算采用现金交割，现金交割指数为标的指数最后交易日最后2小时平均价（与股指期货相同）。
结算时将行权结算价和期权价格的差额，乘以100元，即为行权结算金额。例如，计算出行权结算价为2284点，某交易者持有执行价为2250点的看涨期权多头，两者差额为34个指数点，乘以100元后就是3400元，交易所将3400元划入该交易者账户。另一交易者持有执行价为2250点的看涨期权空头，与行权结算价相比，亏损34点，交易所从该交易者账户中划出3400元。
期货开户手机：18013899938，胡经理，市场总部副总经理，期货开户授权人。
期货从业资格证号：F3006821，期货投资咨询从业证书号：Z0013752，
商品期货开户，股指期货开户，原油期货开户，国债期货开户，铜期权，玉米期权，白糖期权，豆粕期权，沪深300股指期权，沪深300ETF期权，上证50ETF期权，投资咨询，资产管理，风险管理，基金投资，企业套期保值。
商品期货开户联系手机：18013899938，
股指期货开户联系QQ：1813627901，
原油期货开户联系微信：18013899938，
可以免费网上办理期货开户及培训指导，手续费低服务好。
期货开户交易需要多少钱？门槛高吗？
期货开户是免费的，具体需要多少钱得看交易什么品种，便宜的品种几千就可以做，比如玉米、玉米淀粉、豆粕、白糖、螺纹钢等等，铜、黄金等稍微贵点，大概要2万多可以做一手，具体可以来电咨询
温馨提示：投资有风险，选择需谨慎。
期货胡经理
期货经理
手机电脑方便快捷开户，专业的期货服务经理
当前我在线
最快30秒解答
关于【期权构成要素】我们准备了详细的专题解读，全部要点覆盖，更有顾问1对1为你专属讲解。 
点击微信，一键关注
文章很精彩？转发给需要的朋友吧 
分享该文章
版权及免责声明：本文内容由入驻叩富问财的作者自发贡献，该文观点仅代表作者本人，与本网站立场无关，不对您构成任何投资建议。用户应基于自己的独立判断，自行决策投资行为并承担全部风险。本站仅提供信息存储空间服务，不拥有所有权，不承担相关法律责任。如发现本站有涉嫌抄袭侵权/违法违规的内容，请发送邮件至kf@cofool.com 举报，一经查实，本站将立刻删除。
推荐相关阅读
股票期权合约条款包括哪些要素？
8657
股票期权合约条款包括以下主要内容：合约标的、合约类型、合约单位、到期月份、最后交易日、到期日、行权日、交收日、履约方式、行权价格、行权价格间距、合约编码、合约交易代码、合约简称、合约交割方式等。
8657
什么是期权合约，期权合约具备哪些要素？
2053
你好，期权合约是指由交易所统一制定的、规定买方有权在将来某一时间以特定价格买入或者卖出标的资产的标准化合约。期权合约的买方向卖方支付费用，享有要求卖方履约的权利；期权合约的卖方收取费用...
2053
股票期权合约条款包含哪些主要要素？每个要素的作用是什么？
1177
合约标的：确定期权对应的基础资产，决定期权类型和风险特征。行权价格：影响期权内在价值和时间价值，决定期权买方行权时的交易价格。合约到期日：规定期权有效期限，影响期权时间价值和投资者交易策略。期权...
1177
期货期权合约的基本构成要素有哪些
225
期货期权合约是一种金融衍生品，它赋予了持有者在特定时间内以特定价格买入或卖出标的资产的权利，但不负有必须执行的义务。以下是期货期权合约的基本构成要素：1.标的资产：这是期权合约所对应的基础资产，...
225
如何选择适合自己的期权合约？
841
选择适合自己的期权合约，需要结合自身的风险承受能力、交易目标、对标的资产的判断等因素，关键可从以下几个方面入手： 1. 明确交易目标和风险偏好 • 短期投机：若想通过标的资产短期波动获利，可选择到期日较近（如1-3个月）的合约，杠杆效应更强，但时间损耗快。 • 长期对冲：若为对冲标的资产持仓风险（如持有股票怕下跌），可选择到...
841
期权合约的要素
1036
表1为中金所股指期权仿真交易合约，针对这个合约我们可以看一下期权合约包含哪些要素。表1 中金所股指期权仿真交易合约 合约主要条款说明： 1.标的物（标的指数） 标的物为沪深300指数。 2.合约乘数 合约乘数为100元人民币。意味着交易者在一张合约上输赢一个指数点就等于输赢100元。 3.合约月份 当月、下两个月及随后的两个季月，共五个月份。 4.权利金报价、最小变动价位及涨跌停板 行权价及期权权利金的报价都是以指数面目出现。比如，执行价2 250点，看涨期权权利...
1036
