时间:2020-11-10 15:12:47 浏览:7785人
例如:当美联储宣布将利率上调25个基点时,也就等于上升了0.25个百分点。其实基点价值只是久期的一个特例,其特殊性无非在于收益率的变化值为1个基点,而不是100个基点。如果知道债券的久期,也很容易计算出其基点价值。例如当收益率为10%时,其价格为589.658 9美元,当利率变为9.99%时,其价格为590.113 5美元,相差0.454 5美元,以久期计算,则为589.658 9×0.000 1×7.707 8=0.454 4美元,相差很小。