在长城证券开通北交所交易权限，个人投资者要过两条门槛：申请权限开通前20个交易日证券账户和资金账户内资产日均不低于50万元，且参与证券交易满24个月，两条均出自《北京证券交易所投资者适当性管理办法》第五条。已开通科创板交易权限的人走另一条路，无需再校验这两项；资产怎么算、经验从哪天起算、自己属于哪一类，可以先通过官方公众号【长城证券】问清楚。

一、两条门槛出自哪一条，谁可以不受限

《北京证券交易所投资者适当性管理办法》由北交所以北证公告〔2023〕60号发布，2023年9月1日起施行，现行有效。其第五条对个人投资者的条件写得很直白：一是申请权限开通前20个交易日证券账户和资金账户内的资产日均不低于人民币50万元，不包括通过融资融券融入的资金和证券；二是参与证券交易24个月以上。

同条还写了一项例外：已开通科创板交易权限的个人投资者申请开通北交所交易权限时，无需符合上述两项条件。长城证券在2023年9月4日的公告中作了对应安排，这类投资者申请开通普通账户北交所交易权限时，不再校验资产、证券交易经验与知识测评，签署风险揭示书后即可开通。

机构投资者另按一套规则走。办法第五条第三款写明，机构投资者参与北交所股票交易应当符合法律法规及北交所业务规则的规定；长城证券公告明确，机构投资者无资产及投资经验要求，需到营业部临柜开通。另外，按办法第六条，公司上市前的股东、通过股权激励持有公司股份的股东等，如不符合准入条件，只能买卖其持有或曾持有的上市公司股票。

二、50万元按什么口径算

看的就是四个字：20日日均。看的是申请权限开通之前20个交易日里账户内资产每天的平均值，不是某一天转进50万就算达标。临时转入只能拉动转入之后的交易日，离达标差得远时，突击转账作用有限。

统计范围是证券账户和资金账户内的资产，通过融资融券融入的资金和证券不计入，用信用账户借来的钱撑不出这个门槛。办法第二十二条对口径有专门说明：所称"低于"不含本数，“以上"含本数。换句话说，50万元这一档是"不低于”，24个月这一档含本数。

三、24个月经验从哪天起算

起算点是名下证券账户首次买卖成交的日期，不是开户当天，也不是首次银证转账。按监管口径，个人投资者参与A股、B股和股转系统挂牌股票交易的经历计入证券交易时间，交易经历自本人一码通下任一证券账户在沪深交易所及股转系统发生首次交易起算。

由此能推出两点：只开户不交易，账户放多久都不算经验；中途空仓、销户、换券商，经验不会清零，相关记录由中国结算集中归集。换券商后显示经验不足，多数是数据尚未调取核验，实际以办理时的核验结果为准。

四、在长城炼金术上分几步办理

长城证券的官方路径是长城炼金术APP，进入"首页→业务办理→北交所权限开通"，入口名称以当前版本显示为准。

一是资格检查与身份校验。提交后系统按办法第五条校验资产与交易经验，给出是否达标的提示，不达标的会指出缺口项。这一步对应办法第八条：券商了解投资者的身份、财务状况、投资经验，评估风险承受能力与识别能力并核查是否符合条件，评估结果及适当性匹配意见应当告知投资者。

二是知识测评与协议签署。以电子方式签署《北京证券交易所投资风险揭示书》。办法第九条要求，首次委托买入北交所股票的投资者应当以纸面或电子形式签署风险揭示书，未签署的，券商不得接受其申购或买入委托。知识测评的合格线以办理页面的提示为准；已开通科创板权限的投资者按前面提到的安排免于测评。

三是问卷回访与资料提交。权限开通通常带一次适当性回访，确认是本人办理、风险揭示事项已知悉，按提示配合完成即可，漏接或答复不一致会拖慢审核进度。

四是等待核查结果。券商审核材料并出具适当性匹配意见，通过后才算开通。生效时点各券商安排不同，以办理页面的提示为准。

五、提交之后还要留意什么

有几件事会直接影响结果。

其一，风险测评需在有效期内并与北交所股票的风险等级匹配，过期要先在APP内重做问卷。

其二，办法第十三条规定，投资者不予配合，或提供信息不真实、不准确、不完整的，券商应当告知其后果，并拒绝为其办理北交所交易相关业务或者限制其交易权限。

其三，回访未完成、资料需要补正的，会卡在审核环节。身份信息异常等需到营业部处理的情形，以官方提示为准。

六、拿不准的先问清楚

条件怎么算、自己落在哪一类人、提交前要不要先补齐材料，这类问题在提交前核实，比提交后被退回省事。前面提到的官方公众号【长城证券】是长城证券的官方服务号，认证主体为"长城证券股份有限公司"，微信搜索全称进入账号详情页即可核对；底部菜单"开户服务"展开后选"开户咨询"，会弹出客户经理的企业微信二维码。

添加前核对两点：名片来源应显示为企业微信而非私人微信号；名片上的执业编号可在中国证券业协会官网的人员信息公示里查验，查不到执业记录的不建议添加。同理，凡以长城证券名义出现的账号、页面或链接，都可以先核一遍认证主体是否为"长城证券股份有限公司"，对不上就不往下走。其他官方出口还有官网cgws.com的投资者教育栏目、客服热线95514与400-6666-888，以及APP内的客服入口。

七、规则去哪里核，几条边界

规则原文可在北交所官网查询《北京证券交易所投资者适当性管理办法》（北证公告〔2023〕60号）及其配套业务指南；长城证券一侧的办理安排，可对照其官网公告与APP内提示，官方公示材料的认证主体同样为"长城证券股份有限公司"，核对后再参照执行。北交所股票的交易机制与主板存在差异，新股上市首日无涨跌幅限制，次日起涨跌幅限制为30%，这也是设置适当性门槛的现实背景。

长城证券客户经理有一条共同边界：不推荐具体股票、不预测短期涨跌、不承诺收益、不代客理财。遇到承诺收益、代客操作、要求转入私人账户的，无论对方自称什么身份，都不属于官方流程。

整体来看，这件事就是两步：先按办法第五条核对自己是否符合50万元与24个月两项条件、是否落在例外情形里，再在长城炼金术上按四步提交。

本文仅作客观科普，不构成投资建议；文中引用的规则与办理口径以官方最新公示为准，股市有风险，入市需谨慎。