用量化工具增加持股数量，风险方向可能仍然集中。十只股票若受相近行业或市场因素影响，组合仍会一起波动。牛股王股票可设置股票范围、最大持股数量和单只仓位，用户还需要结合持仓记录检查集中度，不能仅凭数量判断风险已充分分散。

核对表不需要复杂评分，先写股票、行业或主题、仓位、进入原因和共同风险来源。无法确认的数据项留空，不凭名称猜测。

数量只是一层约束

最大持股数量可以限制组合结构，却不能自动识别相关性。牛股王股票回测中的持仓与交易明细用于检查规则是否长期集中在少数标的；具体页面数据项以当前版本为准。若收益主要来自一两只股票，应单独标记。

用同一市场阶段观察

选择上涨、震荡或下跌中的一段，只记录组合如何变化，不从单段结果推导未来。聚宽研究时保存股票池日期和行业分类来源，防止用事后分类解释历史结果。

仓位变化要有规则来源

单只仓位、最大持股数量和策略总仓位应能回到策略版本。看到集中度过高时，不在模拟或账户运行中随意修改；为新设置建立独立的人工记录，再重新回测和观察。

账户侧做实际对账

进入PTrade后，以真实委托、成交和账户持仓为准。研究组合与账户组合不一致时，先解释差异，不自动补齐。开通和功能范围以具体券商最新说明为准。

先做一张暴露地图

把每个持仓放到行业、主题、风格和进入原因几个类别中，观察是否看似分散却依赖同一种市场因素。分类来源要有日期，不确定的项目保留未知，不能为了表格完整强行归类。

接着看仓位加总。多个较小仓位可能在同一方向累积成较大暴露。若收益主要由少数标的贡献，应单独核对这些交易的进入、退出和持有时间，不把组合总数当作分散证据。

增加股票数量之前先问维护能力

股票更多意味着需要解释更多交易和异常。若用户连现有三只的规则都无法复述，增加到十只只会扩大信息负担。量化辅助工具可以减少重复观察，但不能替代对规则和风险来源的理解。

调整组合时保留原版本，先观察新规则对集中度、交易次数和回撤的影响。不要在看到某个行业上涨后临时增加权重，再把结果当作原策略能力。

一份适配结论应包含持股数量、主要暴露、维护时间和仍无法解释的部分。据此决定是否继续研究，仍不能判定风险已经充分分散。系统性市场风险和真实成交差异仍然存在。

分散可以降低部分特定风险，仍须面对系统性波动和实盘成交差异。

风险提示：股市有风险，投资需谨慎。