ETF量化交易涵盖了套利、网格交易及趋势轮动等多种玩法。由于ETF具有费率低、无印花税等特点，深受量化投资者喜爱。一种常见的策略是ETF一二级市场套利。

当ETF二级市场价格与其成分股组合净值（IOPV）出现偏差时，投资者可以通过买入ETF并赎回股票，或者买入股票并申购ETF来获取价差收益。此外，基于行业ETF的轮动策略，通过量化指标监控不同板块的动能变化，自动调仓。相比个股量化，ETF量化能有效规避单只个股停牌或退市的风险。

在执行层面，并非所有系统都支持完整的ETF套利功能。国金证券提供的QMT系统额外支持ETF申赎及沪深港通策略交易，功能覆盖面极广。目前10万资产即可申请开通QMT或PTrade，PTrade针对ETF交易还支持免费调用Level-2数据，辅助投资者精准捕捉机会。