一、能源类（最直接、确定性最高）
原油开采：战争冲击产油国/运输通道，全球原油供给收缩，油价暴涨，上游开采利润直接增厚。
油气服务/设备：高油价刺激油气资本开支，油服、钻井、压裂、设备订单大增。
油气运输（油运）：航道封锁/绕行拉长运距、运力紧张、保险费上涨，油轮运价大幅飙升。
天然气：能源替代需求上升，LNG、管道气价格跟涨。
煤炭/煤化工：油气涨价带动煤炭替代，煤化工成本优势凸显。

二、国防军工类（情绪+订单）
军工整机/航空装备：地缘紧张推升军备竞赛，战机、运输机、直升机需求与订单预期提升。
航空发动机：战机消耗与列装加速，发动机刚需、维修与替换需求大增。
无人机/导弹：现代战争消耗品，实战需求与出口订单快速增长。
军工电子/雷达/通信：信息化、精确制导、战场通信刚需，订单与国产替代加速。
军工材料：高温合金、碳纤维、特种金属等军工耗材需求刚性增长。
国防信息化/北斗：战场指挥、导航、定位刚需，订单与建设提速。

三、贵金属类（避险首选）
黄金：战争推升避险情绪+通胀预期，资金涌入黄金，金价上涨。
白银/小金属：工业+避险双重属性，军工与电子刚需，价格上行。
稀有金属/战略资源：军工、高端制造核心原料，供给扰动下价格弹性大。

四、农业/粮食类（供应链扰动）
粮食种植/种业：产粮区冲突、出口管制引发全球粮价上涨，种植与种业受益。
化肥/钾肥：全球化肥供给收缩、价格上涨，国内产能替代受益。
农药/农化：粮食安全刚需，供给紧张推升价格。
粮食仓储物流：供应链重构，仓储与运输需求提升。

五、化工类（供给替代）
基础化工/煤化工：冲突国化工品出口受阻，国内产能填补缺口，产品涨价。
化纤/橡胶：原油涨价+供给收缩，价格上行。
欧洲/中东化工替代：区域产能受限，全球订单向国内转移。

六、安全与基建类
网络安全/信息安全：地缘对抗加剧网络战，安全投入与订单大增。
应急通信/卫星互联网：战场与应急通信刚需，建设加速。
国防工程/防空设施：国防建设投入提升，工程与装备需求增长。

七、医药与应急类
防护装备/医疗器械：战争与公共卫生应急需求激增。
急救药品/血制品：战地医疗刚需，供给紧张、价格上行。

八、贸易与航运类
国际航运/干散货/集装箱：全球供应链重构、运距拉长，运价上涨。
跨境支付/人民币结算：美元体系扰动，跨境结算与人民币国际化需求提升。

九、战略安全类
能源安全/粮食安全/产业链安全：自主可控、国产替代加速，相关领域投入与订单增长。