交易估值近29亿美元

雅高酒店集团与卡尔塔投资局(QIA)及沙特阿拉伯王国控股公司(KHC)签订的协议规定以现金支付8.4亿美元，并发行雅高酒店集团4670万新股，此项交易的估值达到近29亿美元。经股东在特别股东会议上通过后，这些股份将通过增加储备资本发行。同时，此项交易将使卡塔尔投资局和沙特阿拉伯王国控股公司在雅高酒店集团分别持股10.5%和5.8%。卡尔塔投资局的两名代表及沙特阿拉伯王国控股公司的一名代表将成为雅高酒店集团董事会成员。

此次交易经反垄断机构监管审批。在此次交易中，雅高酒店集团财务顾问由Rothschild和Zaoui&Co担任，法律顾问由Darrois Villey Maillot Brochier和Proskauer Rose LLP担任。FRHI财务顾问由德意志银行证券有限公司和摩根士丹利有限公司担任，法律顾问由 McCarthy Tetrault LLP和White & Case LLP担任。

雅高酒店集团主席兼首席执行官塞巴斯蒂安·巴赞 (Sébastien Bazin) 表示：“这对我们来说是个绝佳的机会，可以将费尔蒙、莱佛士和瑞士酒店这三大著名品牌纳入我们集团，这将帮助雅高酒店集团在奢华酒店市场的成长。奢华酒店市场就覆盖范围、成长潜力和盈利性而言，是重要的酒店细分市场，具有长期的发展价值。此次收购将帮助我们更好地完善人力资本。两家具有强大实力的，且在酒店业拥有丰富专业知识的投资商的加入，将更好地整合集团的股东结构。通过收购，我们把自身定位成当前业界整合过程中的关键成员，同时保有充裕的资源来执行我们的转型计划。”

“这项交易为我们带来了发展所需的更大平台，为我们在房地产业和酒店业投资的下一阶段发展注入了新的动力。卡塔尔投资局对雅高酒店集团充满信心，并期望成为其重要的股东之一。”卡塔尔投资局首席执行官Abdulla Bin Mohammed Bin Saud Al-Thani酋长表示。

规模化与协同效应

谈及并购意义，雅高表示，其通过品牌整合、最大化酒店收入、提高营销效率、开拓销售及分销渠道，创造6500万欧元的收入和形成成本协同效益。还会通过整合客户资源(包含300万忠诚会员，其中75%为北美客人)，大幅增加客人人数。业界认为，从交易的第二年起，每股收益将随交易增加，收入额为 6,500 万欧元，中期便可显现成本协同效益。