期权是可能会爆仓的，但是得分情况，买入的不会爆仓，卖出的才会爆仓，是分为两种情况的，因为如下：

期权分为买方和卖方，在建仓时买方只要付出权利金就有了期权的执行权利，一日发生亏损买方可以通过放弃行权来进行交易平仓，这个时候所亏损的也仅仅是权利金而已。

相对应的，期权的卖方却承担着履行权利的义务，无论亏损多少都需要履行权利，当行情波动较大时，卖方来不及增加担保物，这时候合约就会被交易所强制执行，这就是期权的爆仓。在期权交易中，买方的盈利是对应着卖方的亏损的。

举个栗子，现在上证50etf的价位在3000点，假如小明预期上证50ETF期权在一个月时间内会持续上涨，于是开仓买入了1000份上证50ETF看涨期权合约，合约价为3元/单，执行价格为3200元，此时小明的成本价总共为3000元。

假如一个月内上证50ETF期权上涨10%，即从3000元涨到3300元，那此时盈利为(3300-
3200)*1000=10万元。此时卖方的担保金恰好只有10万元，那合约只有被强制执行的份了，此时卖方就属于爆仓了。假如卖方坚持自己的判断，相信行情还会跌下来，这时候只能继续追加保证金了。

在以上的例子中，其实卖方所面临风险远比买方要大，因为卖方的盈利只能来源于买方放弃行权所带来的权利金收入，收益最多只能是权利金，而行情的动荡可能会造成卖方的亏损不断加大。

相对而言，即便行情再如何动荡，买方都可以放弃行权，而损失只有权利金，因此买方所面临的风险是更小的。 开户找我！佣金无门槛做到国债逆回购百万分之一！ETF、可转债万0.5！融资利率5%以下！专项融券利率2.99%！期权1.7元一张全包价！