氢能源:一条长坡厚雪的赛道
发布时间:2021-12-20 10:43阅读:300
氢能源相比石油来说,氢能源由于使用后产物是水,无其他任何污染物,因此是清洁能源,甚至号称是人类的终极能源;相比锂电池来说,加氢和加油一样,效率比锂电池充电高,而且氢的储量比锂电池所需的资源要丰富得多。因此日本早在1974年开始已花了数十年时间举全国之力在升级氢能源的科技树,至今已有50多年之久,但仍处于大规模商业化的前夜。
对于这么一个研究了50多年都没有攻克的行业,为什么说它将是一条长坡厚雪的赛道呢?
因为随着碳中和碳达峰的纵深发展,世界越来越重视氢能源了,欧美相继在2020年提出了发展氢能的战略规划,且根据美国的规划,2050年氢能要占美国能源消费总量的14%,中国也在2019年氢能首次被写入《政府工作报告》,今年3月,国务院更是在《“十四五”规划及2035年远景目标纲要》中提到,“十四五”期间要组织实施氢能产业孵化与加速计划,谋划布局一批氢能产业,10月,国务院又在《新能源汽车产业发展规划(2021-2035年)》中提出要攻克氢能储运、加氢站、车载储氢等氢燃料电池汽车应用支撑技术。国家顶层设计对发展氢能的积极态度,也促使地方政府陆续出台相关政策,支持力度不断加大。这不,12月17日《深圳市氢能产业发展规划(2021-2025年)》新鲜出炉,根据规划,到2025年,深圳将形成较为完备的氢能产业发展生态体系,建成氢能产业技术策源地、先进制造集聚高地、多场景应用示范基地,实现氢能商业化应用,氢能产业规模达到500亿元。
因此,在全世界政策的不断加码和产业的不断升级的情况下,中国未来势必会催生一大批优秀的氢能源公司,想象空间和成长空间极大,待技术突破后,势必会诞生一个氢能源领域的宁德时代。
因此,投资氢能源这个婴儿期且是长坡厚雪的赛道,我们必须要研究氢能源的整个产业链:
氢能源的产业链及相关上市公司主要包括:
一、上游
(一)制氢:综合相关公司:$美锦能源(SZ000723)$、隆基股份、阳光电源、华昌化工、中泰股份、嘉化能源、中国石化、鸿达兴业、金通灵、滨化股份、深冷股份、卫星化学、东华科技、航天工程、亿利洁能。
1.化石能源制氢:目前全球氢气产量的主要来源。优点是成本低且技术完善;缺点是杂质多,碳排放高。相关公司:阳煤化工
(1)煤制氢(占比62%):煤焦化和煤气化。
(2)天然气制氢(占比19%)
(3)石油类燃料制氢
2.工业副产品:优点是成本低,技术完善;缺点是提纯过程复杂。相关公司:东华科技、亿利洁能、齐翔腾达
(1)焦炉气
(2)氯碱副产气
(3)丙烷脱氢副产气
(4)乙烷裂解副产气
3.电解水制氢:优点是电力资源丰富,杂质少,碳排放低,技术完善;缺点是成本高,能耗高。综合相关公司:隆基股份、明阳智能、阳光电源、兰石重装。
(1)太阳能发电:相关公司:隆基股份、宝丰能源
(2)风能发电:相关公司:新天绿能、明阳智能
(3)水力发电:相关公司:浙江新能
(4)生物质发电
(5)核电
4.光解水:优点是环保,资源丰富;缺点是成本高。
(二)氢储存:综合相关公司:美锦能源、中材科技、京城股份
1.高压气氢:技术成熟,成本低。相关公司:中材科技、京城股份
2.液态储氢:分为低温液氢和有机液态储氢:技术成熟,成本高,能耗高。相关公司:嘉化能源、鸿达兴业、深冷股份、中泰股份
3.固态储氢:储氢密度高,压力低,安全性好,放氢纯度高,但技术不成熟,成本高。
(三)氢运输:综合相关公司:美锦能源
1.陆运
2.海运
3.管网运输:相关公司:中国石化、航天晨光
(四)氢加注
加氢站:核心是氢气压缩机,储氢系统和氢气加注机,目前中国146座,预计2025年达到1000座。综合相关公司:$蓝科高新(SH601798)$ (氢能源龙头)、京城股份(氢能源龙头)、厚普股份、嘉化能源、美锦能源、雪人股份、雄韬股份、富瑞特装、华昌化工、德尔股份、深冷股份、东华能源、凯美特气、东方电气。
二、中游——燃料电池动力系统
(一)燃料电池电堆(氢燃料电池核心):综合相关公司:亿华通、潍柴动力、大洋电机、东方电气、华昌化工。
1.催化剂(电堆核心):相关公司:贵研铂业
2.质子交换膜(电堆核心):相关公司:科力远、威孚高科、道氏技术、百利科技。
3.气体扩散层:相关公司:安泰科技
4.双极板:又称集流板,是燃料电池重要部件之一。具有下述功能与性质:分隔燃料与氧化剂,阻止气体透过;收集、传导电流,电导率高;设计与加工的流道,可将气体均匀分配到电极的反应层进行电极反应;能排出热量,保持电池温场均匀;耐蚀;抗冲击和震动;厚度薄;重量轻;同时成本低,容易机械加工,适合批量制造等。相关公司:亿华通
5.密封圈:相关公司:密封科技
6.紧固件
(二)系统其它主要部件:综合相关公司:雪人股份
1.空压机:相关公司:冰轮环境、金通灵
2.氢气循环泵:在燃料电池的核心零部件中,电堆是燃料电池的“心脏”,提供电能;氢气就是燃料电池的“血液”;氢气循环系统就是“强心肌”,保障“血液”上下流通。
3.增湿器
4.储氢瓶:相关公司:京城股份、蓝科高新、中材科技、亚普股份、天沃科技
5.散热器
6.升压DC/DC变换器:相关公司:$动力源(SH600405)$
7.泵与阀件
三、下游应用
(一)交通
1.汽车:主要用气态氢和低温液氢,相关公司:上汽集团、长安汽车、福田汽车、海马汽车、康盛股份、长城汽车。
2.船舶
3.轨道交通:相关公司:中国中车
4.叉车:相关公司:潍柴动力
(二)固定式应用
1.分布式电力系统
2.家庭热电联产
3.备用电源
(三)军用
1.便携电源
2.无人机:相关公司:st尤夫
3.船艇动力系统
4.备用电力系统
(四)航天
火箭发动机:液氢
作者:智奇投研
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