Q3过去两个月了，钢材价格较稳定，而矿与焦高波动，估计好多人对钢企利润一头雾水，所以做个表格，定量算一下：PS:表格中吨钢矿石系数1.6，煤焦比1.3，吨钢焦比450解读一下1.这是现货不是期货盘面，能说明钢企的实际盈利能力2.盈利能力冷轧>热卷>螺纹 所以板材企业盈利远远强于建材企业成本上螺纹为基数，热轧+200，冷轧+700，而现在热轧... 阅读全文

368次浏览 2021-9-1 10:26

今天一堆消息轰炸11:10【工信部：中国新能源车成本偏高 将统筹保障动力电池资源供】财联社9月16日电，工信部表示，目前中国新能源车成本依然偏高。另外，电动车关键部件动力电池面临锂钴镍等矿产资源保障和价格上涨压力，工信部将与相关部门一起加快统筹，提高保障能力。解读：上游资源涨太多了，工信部等有关部门将加强供应能力。国内的盐湖、云母锂、锂辉石、黏土矿都可... 阅读全文

368次浏览 2021-9-17 10:50

2020年9月28日，爱美客发行价118.27元，2021年6月22日，爱美客收盘价694.00元（前复权），不到一年翻了6倍。2020年净利润同比增长43.93％，2021年一季度净利润同比增长296.50％。2020年9月28日发行市盈率47.9倍，2021年6月22日市盈率274.83倍，估值拔升了5.73倍。二级市场为何会对爱美客如此青睐，愿意... 阅读全文

368次浏览 2021-7-7 11:13

集运或者说整个海运，不是一个供需都很有弹性的市场，供给曲线非常陡峭。也就是说，你看到的过去几年运量不增而运价涨的情况，恰恰说明供给，也就是运力遇到了瓶颈。不增的运量只是被满足的需求，还有大量的需求得不到满足，正是未被满足的需求推高了运价。而运价的上涨，不是从疫情开始的。事实上，集运经过十几年血雨腥风的整合，终于进入了寡头格局，供给不再军备竞赛式地增加，... 阅读全文

368次浏览 2021-6-2 10:00

风险提示：本文只讨论逻辑，不作为买卖建议。先上干货：正在发生范式转移的，需求持续爆发的长赛道，原材料需求暴增，卡在上游化工扩产瓶颈上，就能猛do！像15-16年和20-21年的6F、20-21年的DMC、今年的EVA树脂、去年的光伏玻璃、今年的硅料，都类似。锂电增速快（行业年化复合40%左右增长），爆发强；光伏则弱一些（行业年化复合20%左右增长）。周... 阅读全文

368次浏览 2021-7-15 11:00

水泥巨头$海螺水泥(SH600585)$ 近期股价破位下行，股价创去年3月以来新低。距离去年8月最高价61.44元，回落超3成。此前投资大v唐朝在4月曾发文不看好海螺水泥。核心理由有以下几点：1、销量增长是驱动海螺业绩长期向好的根本原因，而不是涨价，而水泥未来需求会下降。地产行业面临强监管，增速必将放缓。其次未来20年我国基建规模，不可能保持过去20年... 阅读全文

368次浏览 2021-6-23 10:46

昨天跟随 #雪球调研团走进汤臣倍健# ，参观了透明工厂这个AAAA级景区。工厂做到这个级别的都是ToC端的龙头消费品牌。比如上次去的 今世缘，有名气，有盈利能力的企业把自己的形象塑造的很好。汤臣倍健的透明工厂，都可以来参观，竞争对手也可以，被评为4A级不容易(我的家乡横店影视城也是4A级)。目的就是让消费者吃的放心！我们参观的同时，随时可以拍照，供应商... 阅读全文

368次浏览 2021-5-12 10:49

股票投资总的来说，应该投资的是标的公司的未来。公司目前的的股价应该是对过去经营业绩和对未来的预期综合反映的结果。但现实情况是，更多的人是对股价上涨和下跌而带来的情绪影响更甚。前段时间随着东盛集团的退出和山西国资的介入，大家看到了公司可能的改变，迎来了一波行情，股价创了新高。随着股价的不断上涨，引起了越来越多的股民关注，也有一部分股民追高进入，但高楼大厦... 阅读全文

367次浏览 2021-9-23 09:34

文：众研会  作者丨研究组光伏毫无疑问是市场认可的好赛道之一，最近由于屋顶光政策推动，光伏板块也再次成为市场领涨板块。今天这篇文章我们就来分享一下光伏赛道中最具价值的细分领域龙头，EVA胶膜龙头——福斯特。光伏和其他几个主流赛道比，商业模式存在壁垒较低，产品技术迭代速度快等缺陷，长期发展的核心路径是降价，所以导致投资的难度比较大。但作为光伏辅材的胶膜则... 阅读全文

367次浏览 2021-7-6 09:50

风起于青萍之末，片仔癀五大要素，每月一结，了然于胸，知所以然，持放心股一是国家绝密配方，天然护城河，市场暂无替代品    -------------------没有变化       肝病治疗有没有突破，-------------暂无       真实效果与安慰剂跟踪二是天然麝香和天然牛黄原材料供应       -----------2020-2027年... 阅读全文

367次浏览 2021-7-19 10:58

半年报同比增长55.6%，至1.62亿美元，超过了很多人的预期，其中风电营收增长89%，净利润大增125%，是主要的贡献。风电营收增长89%，主要有以下几个要素构成：1）去年底新增装机容量增长57%；2）上半年发电小时数增长19%，这个反应了由于气温升高带来的空气热动力，风力越来越强的现实。7月份的数据看，还是明显好于去年。这也进一步提示碳达峰碳中和目... 阅读全文

367次浏览 2021-8-30 10:21

ST红太阳2021年半年报出来了，中规中矩，总体信息量不是太大，希望各位战友补充。营业收入与利润在预告数字的偏下位。净利润3050万，扣非后1799万。单季来看，2021年Q1收入8.6亿，净利润2209万，扣非608万。2021年Q2收入11亿，净利润841万，扣非1191万。二季度开始部分农化产品开始涨价，三季度继续在涨，对业绩有不错的正面影响。半... 阅读全文

367次浏览 2021-8-31 10:16

 在21年中报没出来前，网上就有人传茅台半年报是零增长甚至是负增长，这种人造谣用心险恶，而且违反常识，不知其目的为何，其结果终归是被啪啪打脸的！本人对茅台顶级白酒长期看好，是基于基本面，企业内在发展，消费升级需求，华人人文环境内涵特质及社会属性，对于上瘾性垄断品牌的不可复制性的判断。一、基于当下业绩增长分析：1、中年报符合预期：贵州茅台半年报营收490... 阅读全文

367次浏览 2021-8-2 13:19

股价短期是筹码说了算，判断不了，看了一些大家的分析，看空的和看多的都不避讳，看空的理由都比较牵强，不能真正说服我自己，从基本面来看，信立泰是极少数的已经传统药企转型跨入了创新药序列的，非常不容易！创新药从整体行业看，不外乎1、药品研发风险2、CDE审核政策卡严关门的风险（本次的肿瘤政策）3、医保支付的商业模式的风险（医保谈判）；具体企业标的来看1、成药... 阅读全文

367次浏览 2021-7-6 10:39

其实也挺悖论的，净值大涨时候梁大师各种吹牛逼，大家都乐意听追着买基金。等净值大跌时候大家质疑你几句判断力，大师就拉黑投资人？再说你们研究团队。大师你说别人指责你的团队，甚至贬低你的团队，你要跟这些人作战到底，但是谁最先质疑你的团队呢，是大师你自己还是你的投资人？大师周报已经多次甩锅给你的团队，你自己写的不会不认吧。有一说一，我相信大师的研究团队在私募中... 阅读全文

367次浏览 2021-5-20 10:57