国债ETF与国债期货实现对接主要是两种方法：期现套利，基差交易。

　　期现套利的基本原理是：通过比较，最便宜可交割券（或其他可交割券）与经转换因子调整后国债期货价格间的差异（基差），利用到期日两者价格趋于收敛的规律，进行相应的买入基差/卖出基差操作以获取无风险收益。具体操作为：一，买入基差操作：当国债ETF作为一个组合的基差为负时，买入国债ETF现货，同时卖空相应数量国债期货合约；二，卖出基差操作：当基差为正时，融券卖空国债ETF现货，同时买入国债期货。持有组合到期后，价格收敛，完成交割，获取收益。

　　基差交易的基本原理与期限套利一致，也是通过观察最便宜可交割券（或其他可交割券）与经转换因子调整后国债期货价格间的差异（基差），对其变化趋势进行判断，不同于期限套利的持有到期操作，基差交易会根据基差波动方向及市场情形及时平仓。具体操作同样是针对国债ETF的一篮子可交割券组合，利用市场行情数据，实时计算国债ETF相对各国债期货合约的基差。通过对于基差的历史均值的分析，预期组合的基差会扩大时，买入国债ETF现货，同时卖空相应数量国债期货合约，预期组合的基差会缩窄时，融券卖空国债ETF现货，同时买入相应数量国债期货合约，最后根据基差波动方向及市场情形及时平仓。