你好,很高兴能回答你的问题,期货开户欢迎咨询!
股指期货,全称是股票价格指数期货,也可称为股价指数期货、期指,是指以股价指数为标的物的标准化期货合约,双方约定在未来的某个特定日期,可以按照事先确定的股价指数的大小,进行标的指数的买卖,到期后通过现金结算差价来进行交割。
我国的股指期货目前有三种,分别是沪深300股指期货合约、上证50股指期货合约和中证500股指期货合约,其交易代码分别是IF、IH和IC,其中IF沪深300股指期货合约和IH上证50股指期货合约的合约乘数为300,IC中证500股指期货的合约乘数为200。
股指期货属于金融期货里的一种,交易风险较大,因此股指期货开户具有一定的开户门槛和资金要求,首次进行股指期货开户的需要满足以下几点条件:
1、申请开户前连续5个交易日保证金账户可用资金余额不低于人民币50万元;
2、股指期货知识测试最少达到80分;
3、要有投资经验,投资者必须具有累计最少10个交易日、20笔以上的股指期货仿真交易成交记录,或者是最近三年内具有10笔以上的商品期货交易成交记录;
4、期货公司对开户者的综合情况的评估达到70分以上。
但是你满足以下任意一点条件,就可以免验资免考试,直接在网上开通股指期货账户:
1、已经申请过中金所编码的客户(开过股指期货的)
2、近一年内满足50个交易日的客户(有长期经验的)
3、已经申请过原油期货的客户(开过50万门槛的)
股指期货的波动风险比较大,交易占用的保证金也相对较高,交易所规定股指期货的保证金比例为IF沪深300股指期货合约和IH上证50股指期货合约的保证金比例为10%,IC中证500股指期货合约的保证金比例为12%。而且你在实际的股指期货交易中占用的保证金还需要加上期货公司为了风险的管控而加收一部分的保证金,因此你实际交易一手股指期货合约需要占用十几万元的保证金。
实际交易的保证金比例=交易所保证金比例+期货公司保证金比例
交易占用的保证金额=期货价格*合约乘数*交易手数*保证金比例
例如,假设你在4000的位置上买入了一手IF沪深300股指期货合约,那么你开仓交易占用的保证金为4000*300*10%=120000元。但是你需要注意的是,这里计算出来的120000元保证金是根据交易所规定的保证金比例来计算得出的,而你在实际的股指期货交易中占用的保证金还要加上期货公司加收的一部分保证金。不同的期货公司加收的保证金比例不一样,假设期货公司要在交易所规定的保证金比例的基础上再加收3%的保证金比例,那也就是说你交易一手IF沪深300股指期货合约的保证金比例为13%,即需要占用4000*300*13%=156000元保证金。那么这里计算得出的156000元保证金才是你实际交易一手IF沪深300股指期货合约所占用的保证金,如果你觉得交易占用的保证金较高,那么你可以根据你的资金量来与期货客户经理协商降低你的保证金比例。
在进行股指期货交易的时候,你还需要注意股指期货的手续费收取。交易所规定股指期货合约的手续费收取标准为开平仓交易的手续费费率为0.23%%,平今仓交易的手续费费率为3.45%%,平今仓交易产生的手续费大概是开仓交易产生的手续费的15倍,因此你在进行日内短期的股指期货交易时,需要注意平今仓交易会产生高手续费。但是如果你想要避免平今仓交易产生的高手续费,那么你可以通过锁仓交易的方式来进行操作,这样你就可以避免平今仓交易产生的高手续费,从而降低了你的交易成本。
锁仓交易是指你在开仓交易之后一段时间,当交易达到了一定的交易盈利或者是出现了一定的交易亏损,然后你再对该合约进行手数相同但是方向相反的开仓交易,这样你就可以将当前的交易盈亏给锁住,然后等到第二个交易日就可以进行多空平仓交易了。在进行多空平仓交易的时候,你还可以根据实时的市场行情来判断该合约接下来的走势变化,然后再根据自己的判断来进行多空错位平仓交易。如果判断正确,那么你就不仅可以避免平今仓交易产生的高手续费,还可以通过多空错位平仓交易来增加你当前的交易盈利或者是降低你当前的交易亏损。
例如,假设你在4000的位置上买入了一手IF沪深300股指期货合约,那么你开仓交易产生的手续费为4000*300*0.23%%=27.6元。当买入该合约之后,价格上涨到了4020的位置,达到了你预设的盈利点,那么如果这时候你选择平仓交易的方式来锁住当前的交易盈利,那么平今仓交易产生的手续费为4020*300*3.45%%=416.07元。那么你完成这笔交易产生的手续费总额为27.6+416.07=443.67元,交易得到的净盈利为(4020-4000)*300-443.67=5556.33元。
但是如果你采用锁仓交易的方式来进行操作,那也就是说当价格上涨到了4020的位置时,你再对该合约进行卖空一手IF沪深300股指期货合约的开仓交易,那么你开仓交易产生的手续费为4020*300*0.23%%=27.738元。这样你就拥有了两手该合约的多空方向的持仓合约了,无论1该合约的市场行情如何变化都不会影响到你当前的交易盈利,然后等到第二个交易日就可以进行多空平仓交易了。假设第二个交易日的多仓平仓交易价格为3950,空仓平仓交易价格为3950.4,那么你进行多空平仓交易产生的手续费为3950*300*0.23%%+3950.4*300*0.23%%=54.513元。那么你完成这笔锁仓交易产生的手续费总额为27.6+27.738+54.513=109.851元,你交易得到的净盈利为(3950-4000)*300+(4020-3950.4)*300-109.851=5770.149元。那么与平今仓交易的方式相比,采用锁仓交易的方式来锁住当前的交易盈利,每交易一手IF沪深300股指期货合约产生的手续费总额就相对减少了333.819元,交易得到的净盈利就相对增加了213.819元。
股指期货本身就是带有杠杆的,因此在做股指期货交易的时候,可能在短时间之内你就能获得比较大的收益,但是如果你趋势判断错误,而且还没有及时止损的话,那么你就很有可能出现巨额亏损,因此在做股指期货交易的时候需要谨慎交易。如果想要了解更多的期货内容都可以来咨询,实时在线为你服务!
发布于2020-7-9 17:19 东莞