最开始，终身寿险只有一种形态，就是高保障杠杆的。用华贵人寿的一款传统终身寿险来举例：30岁男性，买100万保额的终身寿险，如果分10年来缴费，每年保费是24200元。这个10年缴费其实就是分期付款的概念，如果换成一次性缴清就更直观了，趸交保费20万，换来100万保额。这种产品的意义具有两个：一是资产传承，身故之后理赔款赔给你的指定受益人；二是前期具备高保障杠杆，后期杠杆越来越低。后来，大约在2015年，又出现了增额终身寿险，它是一份“会长大”的保险产品，同样的保费，定额终身寿险一开始的身故保额固定100万元。而增额终身寿险一开始的身故保额可能是10万元，但会逐年复利递增，增值的时间越长，有效保额越高。增额终身寿险有很多用途，投保几十年后，年老身故，财富就会自动传承给受益人。并且一些增额终身寿险产品可以通过减保的方式提前取出现金，作为孩子的教育金或者父母的养老金。长期型保险产品都是有预定利率的，在规则下，年金险的预定利率天花板是4.025%，而终身寿险的预定利率天花板是3.5%，单从收益看，增额终身寿险的收益是不如年金险的，但也不是绝对的。有些预定利率确实是4.025%的，但是IRR算下来也仅仅只有3.6%左右。增额终身寿险保额随着时间增加，除了保费比较贵，杠杆低之外，没有什么不足之处。特别适合想要资金增值、财富传承、储蓄教育金、规划养老的小伙伴。